中路股份回复去年年报问询函：控股股东资金占用超千万元，仍有798万元未收回

中路股份有限公司（证券简称：ST中路；证券代码：600818，以下简称“公司”或“中路股份”）日前对上交所关于公司2025年年报的问询函做出回复，监管重点关注公司控股股东资金占用情况等。

据了解，因控股股东资金占用、部分流出资金无法穿透核查，中路股份2025年财务报告被审计机构出具保留意见，内部控制被出具否定意见。年报及相关公告显示，公司控股股东存在1,248万元非经营性资金占用。

公告显示，针对被控股股东占用的1,248万元资金，公司已发函督促限期清偿占用资金，截至2026年8月7日，公司已收回450万元，剩余798万元尚未收回。

另外，公司及子公司中路优势（天津）股权投资基金合伙企业（有限合伙）（以下简称“中路优势”）支付的基金管理费、咨询费、往来款、预付款等合计2,143.31万元，年审会计师无法执行资金流穿透程序，无法就上述交易的商业合理性、是否涉及关联方资金占用以及在财务报表中列报的准确性获取充分、适当的审计证据。

对此，上交所要求公司披露非经营性资金占用的具体情况，并说明450万元还款资金来源，同时督促控股股东尽快偿还剩余占用款项，说明具体还款计划和时间。

根据公司回复，上述非经营性资金占用中，中路优势与第三方自然人徐*曾就咨询顾问、股权居间事宜签订相关协议，2025年1月6日中路优势向徐*支付298万元，2025年1月24日中路优势向徐*支付200万元。

截至本次问询函回复日，上述非经营性资金占用时长约1.5年。本次咨询管理费划转依据实际控制人指令实施，资金通过自然人流转。中路优势未充分落实审慎资金审批的合规管理要求，最终形成非经营性资金占用。

除此之外，2025年6月中路优势与重庆良品汇供应链科技有限公司（以下简称“良品汇”）签订《可转债投资协议》，并于2025年6月9日向良品汇支付300万元投资款。良品汇和供应商公司海村（海南）供应链科技有限公司（以下简称“海村海南”）有业务往来，2025年6月9日良品汇向海村海南支付款项300.05万元。2025年6月27日海村海南向良品汇支付款项280.05万元，2025年9月17日海村海南向良品汇支付款项20万元。

根据《可转债投资协议》的条款，中路优势前期已敦促良品汇归还可转债对应金额300万元。鉴于已到约定期限未满足协议约定的转股条件，中路优势要求良品汇于2026年6月底前将相关资金汇至中路优势指定账户，中路优势将持续跟进并督促对方按期完成资金返还工作。

公司称，截至本次问询函回复日，上述非经营性资金占用时长约1.1年。本次可转债投资初始事项经公司确认的投资决策委员会（以下简称“投委会”）审议决议流程。在投资落地之后，实际控制人另行安排开展后续资金相关操作，改变原有资金使用安排。投委会未能持续跟踪资金后续流向及用途变化，内部决策管控未能形成有效制衡，最终形成非经营性资金占用。

另外，中路优势于2024年2月27日向文益多数字技术（重庆）有限公司（以下简称“文益多”）支付投资款100万元，于2024年2月28日向文益多支付投资款350万元，合计450万元，并持有文益多10%股权。该笔款项最终流向控股股东关联方上海机商实业有限公司。

后续450万元已通过文益多股东中数科产业互联网孵化器（深圳）有限公司（以下简称“中数科产”）以股权转让的形式退回。2026年，中路优势与中数科产签订《股权转让合同》，中路优势将持有的文益多10%股权转让给中数科产，中数科产分三笔向中路优势支付对应款项合计450万元，该450万元的资金来源与公司无关。

公司称，上述非经营性资金占用时长约2.1年。本次股权投资初始事项经公司确认的投委会审议决议流程。在投资落地之后，实际控制人另行安排开展后续资金相关操作，改变原有资金使用安排。投委会未能持续跟踪资金后续流向及用途变化，内部决策管控未能形成有效制衡，最终形成非经营性资金占用。

前述三项资金占用事项金额均在《中路股份2025年年度报告》中被按照“其他应收款”进行列示，不涉及前期差错更正。

中路股份表示，除与文益多相关的450万元已收回外，公司针对尚未收回的798万元，要求于2026年6月底前收回。

公司控股股东已深刻认清自身及其关联方发生非经营性资金占用行为的违规性质与严重后果，充分知晓该事项致使公司2025年度内部控制被出具否定意见，对上市公司合规经营、资本市场形象及中小股东权益造成不良影响。控股股东郑重作出承诺：组织中路集团及所有关联企业系统学习《证券法》《上市公司监管指引第8号——上市公司资金往来、对外担保的监管要求》等法律法规与交易所监管规则。

此外，上交所关注到关于公司收入确认的情况。年报显示，公司实现营业收入10.77亿元，同比增长10.38%。应收账款期末余额1.70亿元，同比增长45.30%，主要原因是公司对应收账款回款周期适当放宽。

前期公告及公开信息显示，公司部分客户和供应商存在电话重合、高管交叉任职等情况。关注到，公司第一大客户北京咔哞户外用品有限公司和第二大供应商天津百士盾自行车有限公司电话相同，客户邢台市晖奥儿童玩具有限公司和供应商平乡县乐源童车有限公司电话相同，第一大供应商天津迈瑞实际控制人、法定代表人徐恩忠在客户天津市智选自行车有限公司（以下简称“天津智选”）担任监事。

对此，上交所要求公司补充披露主要客户情况，是否与公司董事、高管、控股股东、供应商等存在关联关系等。对此，中路股份自查2025年公司前十大经销商及其供应商，发现其中确实存在关联关系。

此外，公司亦发现自身经销商福鼎市纪鹏商贸有限公司与供应商天津百士盾自行车有限公司、经销商北京咔哞户外用品有限公司与供应商天津瑞益自行车有限公司、经销商天津市智选自行车有限公司与供应商天津市燕成工贸有限公司存在工商登记信息中电话、邮箱、地址等相同的情况。

经公司通过公开平台查询，以上信息雷同的原因可能是由于中间多家公司疑似采用相同财税代账公司、工商代办机构预留的联络信息，公司通过询问负责对接供应商和经销商的相关员工后，暂未发现上述企业之间存在关联关系。

来源：读创财经