昨夜今晨全球大公司动态 | 本届世界杯为全球GDP贡献超过400亿美元；欧盟正式实施未售服装及鞋类产品销毁禁令

本届世界杯为全球GDP贡献超过400亿美元。SK会长崔泰源称全球存储芯片供需“一片混乱”。本田与广汽合资项目将持续到2038年。美国SEC)计划将季度财报改为自愿披露。欧盟正式实施未售服装及鞋类产品销毁禁令。

国际足联估计，本届世界杯赛事将为全球GDP贡献409亿美元，其中美国——作为联合主办国中的领先经济体，领先于加拿大和墨西哥——占总量的近一半。经过一个月的赛程，数十亿美元已在这场消费主义和企业慷慨的盛宴中被消耗，由广告支出、门票销售、商品、博彩、旅游和款待服务所推动。没有任何其他体育赛事——甚至奥运会、环法自行车赛或温布尔登网球赛——能与其全球影响力相匹敌。

多年来散户投资者狂热追捧头部科技巨头的行情正在降温。个人交易者买入微软、苹果、亚马逊、Meta、英伟达、谷歌、特斯拉的力度持续减弱，资金转而涌入全新AI细分赛道：比如SK海力士这类存储芯片企业，或是存储主题ETF。曾经垄断市场热度的七大科技巨头，风头暂时被芯片厂、存储供应商以及一批绑定AI基建建设的中小盘个股抢走。今年七大巨头中仅有两只跑赢大盘：苹果年内上涨23%领跑，微软表现垫底，年内跌幅达19%。

一项针对苹果(Apple)用户群体的调查显示，超过90%的受访者表示会因产品价格上涨调整购买行为，其中“降低升级频率”成为最普遍的应对策略，仅9%的用户表示不受影响。部分苹果产品价格涨幅已超50%，内存及存储升级价格甚至翻倍，且分析师报告指出供应链价格在2028年前难有明显改善，当前高价状态可能持续数年。调查结果表明，即使是高度关注苹果产品的忠实用户，也存在承受极限，价格上涨正直接动摇其核心用户群的升级意愿。

近期全球主要存储芯片企业股价大幅回调，三星、SK海力士、美光跌幅均超30%，反映出市场对行业再度陷入产能过剩的深切忧虑。尽管AI数据中心对HBM等高端存储需求强劲，但三大巨头已公布巨额扩产计划——SK海力士拟投1100万亿韩元、三星电子投2100万亿韩元、美光承诺超2500亿美元，引发2028年后供给过剩风险。分析指出，HBM因高度定制化过剩概率较低，但通用DRAM或在2029年面临压力。与此同时，中国存储产业的崛起被视为最大变量。

韩国SK集团会长崔泰源日前表示，明年全球半导体需求将大幅增长，其中人工智能(AI)领域需求预计较今年增加60%至100%，整体半导体产品需求也将增长至少50%至60%。但明年新增供应量几乎为零，供需缺口恐进一步扩大。崔泰源将当前全球存储芯片供需局面形容为近乎“一片混乱”。他说，随着各方争相确保供应，企业正承受大量游说和巨大压力。存储芯片供应已不只是企业经营问题，还关系到国家安全。各国政府必须设法为本国企业获取芯片，才能维持生产运转。

月之暗面出人意料地发布了一款突破性的人工智能(AI)模型，加剧了美国芯片股的抛售，引发了市场对AI领域竞争以及支撑AI建设的巨额企业支出的担忧。月之暗面在刚过去的一周发布了Kimi K3，并表示计划本月晚些时候将其完全开源，这意味着人们通常可以免费下载并对其进行修改。月之暗面表示，Kimi K3是全球最大的开源模型，拥有2.8万亿个参数。参数是衡量模型能力的一个直观指标。外部研究人员估计，Anthropic在5月发布的Claude Opus 4.8拥有超过1.5万亿个参数。

科氏工业旗下电子连接器厂商莫仕(Molex)与意大利线缆巨头普睿司曼(Prysmian)达成总规模最高62.9亿美元的数据中心线缆长期供货协议。普睿司曼希望借此扩充美国光纤产能，同时公司正筹备赴美上市。普睿司曼称，该合作将大幅提升公司光缆与光纤产能，使其在美国市场的光纤产能较现有水平实现翻倍。

阿联酋电信集团e&宣布已成功完成沃达丰(Vodafone Group)股份出售。此次转让的顺利完成，为e&带来了215亿迪拉姆(约58.4亿美元)的现金收益总额。与2026财年末期股息相关的剩余对价部分将于2026年7月30日到账。届时，总对价将达到219亿迪拉姆(约59.5亿美元)，实现48亿迪拉姆(约13亿美元)的净现金回报。

本田公司(HondaMotor)7月20日宣布，已与中国国有汽车巨头广州汽车集团达成协议，双方的合资项目将持续到2038年。双方的合作原本将于2028年到期。本田和广汽1998年成立合资公司“广汽本田汽车”，当时签订了30年的合同。本田表示“将最大限度地发挥各自的技术和资源优势，继续提供满足多样需求的产品”。

特斯拉(Tesla)计划在2026财年将德国格林海德工厂的周产量提升至7500辆(年化约37.5万辆)，增幅约20%，同时新增3500个岗位并将电池产能扩至18GWh。这一扩张与德国大众、奔驰等传统车企的裁员潮形成鲜明对比。2025年该工厂产能利用率仅54%，扩产底气来自欧洲市场需求强劲复苏——2026年3月Model Y在德国注册量同比增长四倍，第二季度全球交付量同比增长25%至48万辆。

美国波音公司(Boeing)首席执行官凯利·奥特伯格(Kelly Ortberg)近日明确表示，在正式启动下一代新机型研制计划之前，波音公司必须首先修复并改善自身的财务状况。分析指出，面对巨额债务压力、生产阵痛及监管审查，波音管理层已将恢复财务健康与消化现有未交付订单列为当前核心任务。波音团队目前的战略焦点是优先清理和交付手中近6000架民用飞机的积压订单，并加速推进737-7、737-10以及777-9等既有机型的监管认证与交付进程。

韩国综合股价指数周一连续第二个交易日下跌，零售、芯片股走低。韩国KOSPI指数收盘大跌4.5%，报6516.27点。韩国股市重挫，凸显人工智能(AI)交易主题进一步退潮。韩国综合股价指数(KOSPI)本月迄今已暴跌逾20%，确认进入熊市。

尽管收到了铺天盖地且绝大多数持反对意见的公众评论，但美国证券交易委员会(SEC)预计仍将推进一项计划，将季度财报改为自愿披露。根据该提案，上市公司可以选择每年披露两次业绩，而不再被强制要求按季度披露。美国总统特朗普长期以来一直支持这一想法，并在其第一任期内曾短暂研究过这项政策。

在人工智能(AI)热潮令电网不堪重荷之际，中国正押注将集装箱大小的大型电池储能装置用于协助供电调配。这项技术在中国尤为重要，因为中国正在大力投资太阳能和风能，而这些能源无法实现24小时全天候供电。电池储能可以在阳光充足和多风的日子里储存多余的电力，并在后续需要时释放电能。

霍尼韦尔科技(Honeywell Technologies)近日宣布，以13.25亿英镑全现金交易完成对庄信万丰(Johnson Matthey)催化剂技术业务的收购。此项收购进一步强化了霍尼韦尔科技在炼油、石化及可再生燃料领域的业务组合。自2023年以来，霍尼韦尔科技已累计完成约115亿美元兼具增值效应与协同效应的收购，包括美国压缩机控制公司(Compressor Controls Corporation)、开利全球安防业务、空气产品公司的液化天然气(LNG)业务、胜达因(Sundyne)以及Li-ion Tamer。

韩国三星生物(Samsung Biologics)宣布，以14.6亿瑞士法郎(约合18亿美元)全现金方式，向瑞士PolyPeptide集团发出公开收购要约。此次收购将成为韩国生物制药领域有史以来规模最大的并购交易。公司希望通过此次交易拓展肽类疗法业务，进一步丰富现有以抗体药物和抗体偶联药物为核心的产品组合，更好满足客户在更广泛治疗模式上的需求，把握肥胖症和糖尿病治疗药物市场快速增长的机遇。

欧盟本周正式实施针对未售服装及鞋类产品的销毁禁令。根据新规，包括路威酩轩(LVMH)、普拉达(Prada)、香奈儿(Chanel)及Inditex在内的跨国时尚巨头将被禁止销毁库存积压及退货产品。该政策将对注重产品稀缺性与品牌溢价的传统奢侈品行业构成直接冲击，倒逼相关企业全面重构供应链与库存管理机制。为遏制过度生产并减少资源浪费，欧盟此前出台相关法规，自今年7月19日起正式禁止大型企业焚烧或填埋未售出的服装、配饰及鞋类。

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