银行信用卡年费“松绑” 行业转向精细化运营

中国商报（记者 马文博）近期，光大银行与兴业银行接连发布信用卡年费调整公告，经典白金卡附属卡年费下调、菁英白金卡免年费条件大幅放宽等举措引发市场关注。实际上，此轮调整并非孤例，农业银行、浦发银行等也推出信用卡年费减免活动。业内人士表示，信用卡年费的松绑从表面上看是“让利”，实质上是行业从“跑马圈地”转向“精耕存量”的又一表现。

银行下调门槛

7月以来，光大银行、兴业银行相继发布信用卡年费调整公告，下调高端附属卡收费标准，放宽年费减免门槛。

光大银行宣布，自2026年8月24日起，经典白金卡附属卡年费由500元/卡降至300元/卡；菁英白金卡首年直接免年费，后续年度上年交易满6笔即可免年费；金卡、普卡等金普系列也同步放宽了年费减免条件。兴业银行则明确，2026年9月1日至2027年8月末期间，部分精英版白金卡核卡成功即免首年年费。

此前，光大银行部分白金卡实行月度阶梯消费达标后“先扣费、后返还”的模式，Pro版首年收取刚性年费、次年需10万积分抵扣，标准版首年500元年费、激活一年内需满足三个月月消费1万元以上或类似条件才可返还。此次调整取消了月度连续消费限制，统一改为年度总额达标豁免。光大银行客服人员表示，新版规则更加贴合客群灵活消费特征。

“上述两家银行的打法差异值得细究。”中国社会科学院研究生院特聘导师柏文喜认为，光大银行重在体系重构。其不仅将经典白金卡附属卡年费从500元降至300元、菁英白金卡实行首年直免年费，更关键的是取消了此前“月度阶梯考核+先扣后返”的复杂模式，统一改为年度总额达标即豁免。这一机制变化比单纯降价更贴近真实消费节奏。兴业银行则偏向限时冲量，免年费窗口期明确锁定一年，更像是阶段性的获客策略。

实际上，光大银行与兴业银行并非此轮年费调整的个案，农业银行、浦发银行、平安银行等多家银行年内也已陆续推出信用卡年费减免优惠活动。其中，农业银行宣布，2026年7月至12月期间，主卡持卡人为他人办理首张高端系列信用卡附属卡，累计消费满2万元即可减免附属卡首年年费。浦发银行则对资产达标客户提供高端信用卡年费豁免政策。

经营逻辑重塑

年费松绑，究竟是短期促销还是战略转向？多位业内人士指向后者。

苏商银行特约研究员武泽伟认为，多家银行集中下调信用卡年费标准、放宽年费减免门槛，是行业进入存量竞争阶段的精细化经营转型体现。国内信用卡市场用户增长趋于饱和，银行获客与留客压力持续攀升，通过优化高低阶卡片年费规则，降低持卡门槛与用户持有成本，能够有效提升新客申领意愿与存量用户活跃度。

柏文喜则直言：“这不是促销，而是行业经营策略的重大转向——前几年银行收紧高端权益、抬高年费门槛想管控成本清理睡眠户，结果高净值客户反而被高持卡成本劝退，存量高端卡活卡率起不来。”

中国城市发展研究院投资部副主任袁帅表示，过去那种“重发卡、轻留存”的运营逻辑逐渐难以为继，很多用户手里持有多张闲置信用卡，一旦次年的年费门槛超出自身日常消费能力，就会直接选择销卡，反而造成银行前期获客资源的大量浪费。

袁帅认为，规则调整意味着银行正把更多精力投入提升信用卡的真实活跃率、优化日常用卡服务体验上来，不再靠复杂的规则“套路”用户，而是用更透明、更友好的政策吸引用户长期留存，最终推动整个信用卡行业走向更健康、更可持续的发展路径，让信用卡真正成为适配普通大众日常消费需求的便捷金融工具。

柏文喜说：“年费让利换的是刷卡手续费、分期利息、财富/保险迁徙的综合收益。”在他看来，这轮松绑是存量内卷下“用年费换活卡+换家庭盘+换综合AUM（资产管理规模）”的三重计算，银行业的盈利模式已经从“单卡赚年费”切换到“全域赚综合金融”，对持卡人来说亦是难得的友好窗口。

不过，“窗口期”终究有限。柏文喜提醒：“兴业银行‘核卡免首年’只到2027年8月末，光大银行菁英白金卡优惠也只到2027年年底，都是限时不是永久，办之前要看清次年达标条件，别把限时优惠当成常态政策。”

告别“粗放”时代

在过去很长一段时间里，国内信用卡市场处于高速增长的增量阶段。2015年前后，信用卡成为各大银行争夺的“香饽饽”，发卡量每年以两位数的速度增长。到2022年三季度，全国信用卡总量触及8.07亿张的历史高点。

然而，高增长背后埋下了隐患。大量“睡眠卡”占用银行系统资源，多头授信导致部分客户过度负债。2022年，原银保监会与中国人民银行发布关于进一步促进信用卡业务规范健康发展的通知，强化睡眠信用卡动态监测管理。

据中国人民银行发布的《2026年第一季度支付体系运行总体情况》，截至今年一季度末，全国共有信用卡和借贷合一卡6.87亿张，这一数量较2025年年末减少900万张。自2022年三季度末8.07亿张的历史峰值起，信用卡发卡量已连续14个季度下降，三年累计缩减约1.2亿张，规模退回2018年的水平。

专家认为，市场格局的逆转背后，是多重因素的叠加：移动支付工具的普及使实体信用卡使用频率大幅下降，居民消费信贷需求从超前消费转向理性负债，监管政策持续推动行业“挤水分”。

在这样的背景下，银行开始重新审视信用卡业务的运营逻辑。从“跑马圈地”到“精耕细作”，从追求发卡量到追求活跃度与综合价值——这一轮年费松绑，正是行业转型的一个缩影。武泽伟表示：“从整体来看，银行正通过权益与费用规则优化，平衡业务运营成本与市场拓展需求，推动信用卡业务从规模扩张转向质量效益提升。”