山东
今天A股的行情，简直是坐过山车。
早上一开盘，三大指数小幅高开，本来以为能稳住。
结果没撑多久，十点不到就开始往下掉，沪指直接失守4100点，深成指翻绿，创业板也跟着走弱。
就在大盘一片绿油油，大家都在担心是不是要回调的时候，突然杀出一匹黑马。
这只小票，半小时内从水下直接拉到涨停，涨幅接近11个点，十点整准时封板。
最让人震惊的是封单——足足120万手！相当于近10亿资金在排队抢筹，把涨停板堵得严严实实。
这只票就是协创数据(300857)，做算力租赁和AI服务器的，妥妥的算力赛道选手。
你以为这只是个例？那就错了。
今天市场最明显的特征，就是光模块的极致分化。
一边是天孚通信(300394)高开低走，大跌5.68%，最低摸到353元，资金疯狂出逃。
另一边是中际旭创(300308)逆势上涨2.52%，新易盛(300502)震荡抗跌，还有长光华芯、晶赛科技等直接20CM涨停。
这种分化，把市场情绪撕成了两半。
有人在光模块里亏得哭，有人在算力租赁里赚得笑。
更有意思的是资金流向。
东方财富Choice数据显示，上午十点半左右，主力资金净流入已经超过400亿元，创下近期新高。
你没看错，大盘在跳水，主力资金却在疯狂抄底。
这400亿资金，基本都流向了算力、半导体、CPO这些科技赛道。
工业富联作为算力龙头，盘中一度冲击涨停，市值逼近万亿；东山精密、亨通光电等光模块龙头也继续走强 。
为啥协创数据能在大盘跳水时逆势封板？
原因很简单，就是算力租赁的逻辑太硬了。
随着AI大模型训练需求爆发，算力成了稀缺资源，租赁价格一路上涨。
协创数据一季度业绩预告显示，净利润同比增长180%-220%，主要就是靠算力租赁业务爆发。
而且公司昨天刚发布公告，拟投资10亿元建设AI算力中心，进一步扩大产能，这直接点燃了市场情绪。
再看这120万手封单，里面藏着不少门道。
同花顺Level-2数据显示，封单里机构资金占比超过60%，说明机构对这只票的认可度很高。
而且封单很稳定，一直维持在120万手左右，没有出现撤单现象，说明资金锁仓意愿强烈。
对比一下其他涨停股，协创数据的封单强度绝对是今天上午的TOP3。
有人可能会问，光模块分化这么严重，到底该怎么看？
其实核心逻辑很清晰：有订单、有业绩的涨，没订单、没业绩的跌。
中际旭创、新易盛这些龙头，手里握着800G、1.6T光模块的大额订单，排期都到2027年了，业绩有保障。
而有些公司，虽然也蹭了光模块的热点，但实际订单没多少，一季度业绩不及预期，自然就被资金抛弃了。
这也印证了市场现在越来越理性，不再盲目炒概念，而是看实实在在的业绩支撑。
再说说大盘，虽然上午跳水了，但不用太慌。
一方面，主力资金还在持续流入，400亿的净流入不是小数目，说明机构对市场整体还是看好的。
另一方面，科技赛道的赚钱效应还在，只要主线没断，市场就有活力。
而且从历史数据看，沪指在4100点附近震荡很正常，之前也有过多次回调后再创新高的情况。
今天这波行情，也给大家提了个醒：
在分化的市场里，选对赛道比选对大盘更重要。
同样是科技股，光模块里有跌停的，算力租赁里有涨停的，差距就是这么大。
协创数据的120万手封单，就是市场用钱投票的结果——算力才是当前最硬的主线 。
特别声明：以上内容(如有图片或视频亦包括在内)为自媒体平台“网易号”用户上传并发布，本平台仅提供信息存储服务。
Notice: The content above (including the pictures and videos if any) is uploaded and posted by a user of NetEase Hao, which is a social media platform and only provides information storage services.
