监管风暴下的大信所：屡触红线，本土头部会计师事务所的信任危机

2026年3月3日，重庆证监局发布行政监管措施公告，对大信会计师事务所（特殊普通合伙）（以下简称“大信所”）及注册会计师索保国、薛峰出具警示函，直指其在赛力斯集团股份有限公司财务报告审计项目中存在多项执业失范问题。

这并非大信所近期收到的唯一罚单，从地方证监局的警示函到沪深交易所的纪律处分，近半年来，这家拥有80余年历史的本土头部会计师事务所，正陷入密集监管处罚的漩涡，其执业质量与合规意识遭遇严峻拷问，也折射出注册制深化背景下中介机构“看门人”责任的沉重分量。

此次重庆证监局查处的赛力斯审计违规，暴露了大信所在核心审计环节的系统性漏洞。

经查，大信所在审计过程中，不仅未关注赛力斯内销收入确认时点变更引发的收入跨期问题，未审慎评价运输服务收入会计处理方法的恰当性与一致性，还未发现公司部分收入确认不规范的情形——收入作为上市公司财务报表的核心指标，其确认的合规性直接决定财报真实性，大信所的“三未”行为，违背了注册会计师最基本的职业审慎性。

与此同时，其函证程序管控形同虚设，对部分函证存在的异常迹象未保持合理职业怀疑，也未对函证过程实施有效控制，而函证作为审计获取外部独立证据的关键手段，程序失控直接导致审计证据的可靠性无从保障。

此外，大信所在存货审计与底稿记录方面同样存在明显缺陷，部分存货跌价准备审核底稿中未见可变现净值合理性的核查记录，存货跌价测试复核程序执行不到位，利用专家工作的底稿记录也存在缺失，这些问题既违反了《中国注册会计师审计准则》的相关要求，也触犯了《上市公司信息披露管理办法》的规定，最终被监管部门出具警示函并记入证券期货市场诚信档案。

赛力斯审计违规只是大信所近期执业失范的一个缩影。梳理监管动态可见，从2025年11月至2026年3月，短短五个月内，大信所已连续四次被监管部门采取监管措施或纪律处分，违规场景覆盖年报审计、再融资申报、历史审计报告等多个领域，违规情节从程序瑕疵升级为虚假记载，呈现出明显的蔓延态势。

2025年11月，河南证监局披露的行政监管措施显示，大信所及注册会计师万方全、孙建伟在执行河南通达电缆股份有限公司2024年年报审计项目时，存在货币资金、应收账款相关审计程序执行不到位的问题，被出具警示函。货币资金与应收账款作为财报舞弊的高发领域，审计程序缺位直接埋下财务造假的隐患。

2026年1月，深交所对大信所以及签字注册会计师胡涛、丁红远、伍志超、王萍给予纪律处分，经查，大信所为启迪环境出具的2017年、2018年审计报告存在虚假记载。

深入核查显示，启迪环境在这两年间通过伪造虚假分包合同、虚构PPP项目完工百分比等方式，虚增利润总额分别达1.31亿元、1.08亿元，而大信所在审计过程中，未有效识别舞弊风险因素，对审计证据中的异常情况未保持职业怀疑，未采取进一步审计程序，最终出具了标准无保留意见的审计报告，收取审计业务收费合计528.30万元，其行为已构成未勤勉尽责，所出具的审计报告存在虚假记载。

2026年2月，上交所对大信所以及签字会计师李楠、王博予以监管警示，直指其在奥来德简易程序定增项目中存在违规。

据悉，大信所曾在2025年2月因重大资产重组及年报审计执业未勤勉尽责受到中国证监会行政处罚，按照《上海证券交易所上市公司证券发行上市审核规则（2025年4月修订）》规定，其作为申报会计师的上市公司再融资项目不得适用简易程序。

但在奥来德提交简易程序定增申请时，大信所刻意隐瞒了这一处罚事实，导致募集说明书等申报文件披露不真实、不准确，影响了审核程序的正常推进，凸显其合规意识的严重缺失。

值得关注的是，大信所的密集违规并非孤立现象，其背后是自身合规管理与质量控制的系统性失效，而这一问题在本土头部会计师事务所中也具有一定的代表性。

公开资料显示，大信所始创于1945年，立足北京、分所遍布全国，常年为上万家客户提供审计、税务、咨询等专业服务，是我国本土排名前列的头部会计师事务所，曾服务多家央企与上市公司，在行业内拥有较高的知名度。

但近年来，随着业务规模的快速扩张，大信所陷入了“重承揽、轻执业”“重数量、轻质量”的困境，内部质量控制体系形同虚设，总分所一体化管理存在明显漏洞，执业人员的专业能力与责任意识未能同步提升，最终导致违规行为频发。

从更深层次来看，大信所的接连被罚，恰逢注册会计师行业监管升级的关键时期。

2026年2月，十四届全国人大常委会第二十一次会议审议的注册会计师法修正草案，明确增加了注册会计师执业的禁止性规定，加大了责任追究力度，将违规出具报告的处罚额度提高至违法所得的10倍，情节严重的可吊销执业许可，因出具虚假报告被追究刑事责任的注册会计师将终身禁业，这一系列举措彰显了监管层压实中介机构“看门人”责任、规范审计秩序的坚定决心。

而大信所在多次被处罚后仍未吸取教训，违规行为持续发生，不仅损害了自身的市场声誉，也侵蚀了资本市场的信息披露公信力，影响了投资者的合法权益。

事实上，大信所的困境也是部分本土头部会计师事务所的真实写照。

近年来，随着资本市场的快速发展，会计师事务所行业竞争日趋激烈，部分机构为抢占市场份额，过度追求业务规模扩张，忽视了执业质量与合规管理，导致内部治理松散、质量管理空转、实质性审计程序失效等问题频发。

此次大信所的密集监管处罚，无疑为整个行业敲响了警钟：会计师事务所作为资本市场的“看门人”，其执业质量直接关系到资本市场的健康稳定，唯有坚守“独立、客观、公正”的执业底线，完善内部质量控制体系，强化执业人员的合规意识与专业能力，才能实现行业的可持续发展。

对于大信所而言，当前已到必须“刮骨疗毒”的关键节点。

面对密集的监管处罚，其需要全面梳理执业过程中的薄弱环节，对违规项目开展回溯核查，严肃追责相关责任人；同时，要强化内部质量控制与三级复核制度，完善总分所一体化管理，加强执业人员的培训与考核，重塑合规与诚信文化，才能逐步修复市场信任。

对于整个注册会计师行业而言，监管风暴的持续升级，正在推动行业从“规模驱动”向“质量驱动”转型，唯有坚守执业底线、夯实质控根基，才能真正发挥中介机构的“看门人”作用，为资本市场的健康发展保驾护航。