出手降温了！歇一下，再上！

昨天刚体验了一把人均股神，今天立刻被打回原形，市场这出“过把瘾”太刺激。

昨晚监管出来降温了，涨幅太猛的志特新材和*ST铖昌关进了小黑屋，商业航天多只牛股提示风险。监管降温效应明显，今天各路资金很听话，内资大幅流出超过1400亿元，抄底情绪也有所降温，大盘顺势回调，三大指数集体调整，大盘止步17连阳，创业板指冲高回落跌近2%，全市场超3700只个股下跌，涨跌中位数达到-1.04%，有不小的亏钱效应。很多投资者哀叹，昨天赚的还没焐热呢，今天全吐回去还加上点利息。

17连阳终结也好，终于大家都能松口气了，接下来不必再纠结于多少连阳了。17连阳在A股发展历程中留下了浓墨重彩的一笔，短期来说，吸引了外界的关注和场外资金跑步入场，而伴随着历史新高的成交量，证明未来的A股有无限潜力。

连阳终结不是结束，或许更是一个新的开始。沪指收盘位于5日均线之上，属于强势整理，没有跌破5日均线，暂时没有走弱迹象。明天再顺势来一个调整，5日、10日均线都是支撑，目前量能在这儿，跌不深，只是放慢脚步。一句话，调整是为了更好的上涨，离A股今年的目标还早着呢！

量能持续放大再创历史新高，达到惊人的3.65万亿，也有人问，是不是大资金在离场？钱哥认为肯定不是，十年一遇的机会，大资金比普通投资者更加珍惜。今天调整，主要原因是前期大涨的商业航天等领跌，打乱了市场情绪和节奏。部分资金从商业航天出来后，四处出击，在寻找下一个目标，都在忙追着调仓换股。

商业航天暂时熄火属于一鲸落万物生，钱哥此前文章连续说明，商业航天一旦调整会伴随指数回撤，同时资金会流入其他板块，这反而产生更多的机会。

先说一下，商业航天今天的阴线，还没法直接判断结束，只能说有可能在筑顶。上午好几只卫星ETF，从跌9%到一度拉红，说明部分资金还在往里冲。真正的主线，都有九条命。

在充足量能的配合下，市场可以进攻的方向太多了，AI应用尚有一大批分支在聚集人气，更有有色金属这条大级别高持续性主线稳步上攻。此外锂材料、机器人、核聚变、电网等之前与商业航天扳手腕的板块都在蠢蠢欲动，有了前期的预热，这批很可能承接起职责。这轮牛市本来就是结构性轮动格局，不要就盯着一个方向。

因此对于部分踏空者而言，此时应该兴奋，一直等的机会来了。昨日文章中钱哥分析了AI应用相较商业航天的优势，以及有色金属类的收益“只会迟到，不会缺席”，今日双双兑现。

AI应用最大的优势就是可以连接各条线路，比如今日AI医疗、AI广告、AI游戏、AI零售竞相表现。春节前，催化消息不断，各分支会反复活跃。

盘后，工业和信息化部印发《推动工业互联网平台高质量发展行动方案（2026—2028年）》。2025年，中国工业互联网核心产业规模预计将突破1.35万亿元。文件强调AI的赋能，聚焦“平台+AI”融合，这有利于工业软件与平台开发商，包括具有工业互联网平台底座、数字孪生、AI工业算法等核心技术的企业；同时专注于机器视觉、预测性维护、工艺优化、智能调度等工业AI场景应用的企业，也将受益。

有色板块今日继续逆势上行，走的依旧是闲庭信步四平八稳，贵金属、能源金属均涨幅靠前。比较让钱哥意外的是碳酸锂期货走势，短短几个交易日就冲过了17万关口。之前钱哥认为一季度到15万，年中能到17万，现在开年两周不到就完成，说明产业补库需求比预想的更迫切，锂矿企业利润将显著修复。

相同情况在有色很多品种上都得到体现，金银铜铝锌等都在新高的路上，虽然交易所发布了价格异动通知，但根本压不住各品种的走势。

在美元贬值的大趋势下，有色金属越来越可能取代美元成为全球硬通货，无论是金银为代表的贵金属，还是铜铝为代表的工业金属，以及钴镍钨锑锡等军工必需的小金属，他们发挥的作用以及战略价值将更加凸显。

股价的跟进只是迟早问题，经历过06、07年大牛市的，深深体会过有色的超级大牛市是什么样，现在又正好面临20年的一个长波周期。大盘股紫金矿业今日又创新高，你以为现在是高点？业绩强支撑叠加行业走牛与长波周期的威力，股价的爆发还没有得到体现。

钱哥始终相信，高抛低吸小打小闹成不了什么气候，做好价值投资迎接好大级别的周期，才是账户起飞的正确姿势。

盘后，商务部：对原产于美国和韩国的进口太阳能级多晶硅继续征收反倾销税，利好国内光伏材料。之所以说光伏，是因为其与有色中的银、铜密切相关，银价的暴涨让光伏行业本身逻辑在发生巨大变化，银浆目前已成为光伏组件的最大成本项。既然取消了出口退税，那厂家为了获利势必要对成本进行优化，可以说，谁能在去银上占据技术和时间的优势，谁就将成为行业领跑者。

用什么取代银浆？银包铜或电镀铜已是最优方案，铜的需求无疑会大幅增强，这都是确定性的投资机会。

光伏板块钱哥是比较看好的，是目前市场上为数不多的既在洼地，也有增长和想象空间的行业。除了前期大涨过的少数头部公司，大多数个股股价还是值得跟踪的。不管是刚开始反转的天合光能还是今日过了前高的捷佳伟创，都有不错的潜力。还是那句话，如果你看好光伏发展，那么银和铜就是不可错失的确定性投资机会。