罗兰贝格：汽车行业淘汰赛已深化，转型战正攻坚

1月8日，罗兰贝格在上海发布了《预见2026：中国行业趋势报告》（以下简称“报告”）。该报告依托罗兰贝格专家团队对各行业的长期追踪与深度研判，聚焦汽车、政府与公共、消费品与零售等关键领域，提供系统性趋势解析与前沿战略洞察。

罗兰贝格全球高级合伙人、亚洲区汽车业务负责人郑赟介绍，在内卷式的市场竞争中，中国汽车产业虽然碰到很多挑战，但整体来看，2025年还是获得了较大的新阶段的提升——全年销量大约为3400万辆，包含出口700万辆，乘用车大约在300万辆的水平。

而新能源渗透率从2025年年中开始比较稳定，每个月都超过了50%，12月更是突破了60%，也就是说在过去短短的五年时间里，中国汽车产业完整地经历了从燃油车时代向新能源车时代的转型，而自主品牌的市占率也增长至65%左右，与五年前相比也发生了翻天覆地的变化。

此外，中国已经成为最大的汽车出口国，在产品竞争力、海外国家/地区的覆盖上都进入了新阶段，并且在出海方式上也从原来的整车出口更多地进入到属地化运营。

除了市场端比较向好的数据之外，行业也仍面临一些挑战。郑赟表示，整体汽车行业的利润率还是偏低，大概在4.4%的水平；经销商的亏损比例偏高，超过50%；而乘用车均价去年也大约有9%的下降。

罗兰贝格认为，当下仍处在汽车产业加速变革的关键时期。如果把核心的时间节点做点状打开，从2015年中国汽车产业进入到变革起点——也就是从燃油时代、合资品牌为主的时代、自主品牌相对来说作为性价比首选的时代，进入到百花齐放，同时自主品牌更多地引领技术改革潮流的时代，2025年的市场有着非常丰富的供给和个性化的需求。此外，重大技术性变革的应用也在从研发一路到拓展到终端销售以及后端服务等链条上。

郑赟表示，汽车产业在未来的三至五年里，会进入到比较平衡、重构的阶段，这当中生态的创新以及全球化的格局会是核心驱动力。相较于国际市场而言，罗兰贝格认为，中国汽车市场上的创新变革会在未来几年中进一步提速，相较于海外市场的创新速度，中外的创新差异仍在加大，也会进一步深化中国作为汽车行业全球创新中心的定位。

展望2026年，罗兰贝格总结了六个关键变革主线——淘汰赛深化、转型战攻坚、国际化纵深、技术战定胜负、资本赛愈关键、AI战决高下。罗兰贝格认为，2026年汽车行业的发展会按照这样的主线进一步区分各主机厂、各部件公司、各汽车服务公司的市场身位。

在淘汰赛深化方面，郑赟指出，不管对于整车公司、零部件公司还是经销商公司，2026年头部集聚效应将更为明显，罗兰贝格团队认为，在中国的汽车市场未来会出现几家头部车企和几家中部车企和大量的尾部车企，与此配套的整个部件端的市场格局也会有对应的变化。

在转型的话题上，罗兰贝格提出，汽车已经从几个沙发、几个轮子转型成智能化设备，所以我们会看到汽车产业在芯片、软件、能源、云计算等跨行业的协同，2026年将会有更多企业有更多这方面的合作动作。

在国际化方面，中国当下作为全球最大的汽车出口国，接下来会看到越来越多的本地化运营，本地化运营意味着不管是从就业还是从本土化适应等维度上把中国汽车产品带给更多的消费者。

而从技术、资本与AI的角度上，罗兰贝格指出，未来汽车的核心产品力不再是落脚在传统运输功能上，而是更多体现AI驱动的智能体的形态，这将体现在自动驾驶、新材料等等方面的应用上。

而在整体行业利润率承压的背景下，不管是对于整车公司、部件还是服务商来说，是否能够调动充分的资本杠杆，并且在整个运营端把自己的核心效率高度发挥，这将是区分个企业市场身位的关键抓手。

展望未来，2026年市场将看到更多的汽车类别产品，不管是to B端的部件或者to C端的整车，我们都将看到更多AI相关的高价值场景化以及初步商业化的能力，并且我们能够在全价值链上——从前端的产品到后端的营销服务，包括企业的内部管理上——看到AI的更多应用。