2025年车企电动化“年终考”出炉，2026年动力电池供应博弈将加剧

尽管2025年我国新能源汽车全年总销量/交付量情况尚未公布，但结合前11个月数据，以及部分车企已公布的12月份销量/交付量，业界普遍预测，2025年全年我国新能源汽车销量/交付量将有望超过1600万辆，续创历史新高；新能源汽车新车渗透率有望突破50%，或将迈入与燃油车平分天下的深度博弈阶段。

近日，多家车企也相继公布了其新能源汽车年度销量或交付量。从中可以看出，国内新能源车市呈现“强者恒强，分化加剧”的特征，头部自主车企领跑，新势力阵营，除个别车企出现负增长外，总体趋势增长强劲。

（数据来源：根据车企公开数据整理）

作为新能源汽车核心零部件之一，动力电池供应格局与技术路线，正随市场竞争深度调整，自主与合资品牌的供应链博弈、超充电池技术突破等，成为年度关键词。

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新能源车销量

传统车企领跑，新势力增速强劲

公开数据显示，2025年比亚迪以460.2万辆销量收官，同比增长7.7%，实现“经下调后的目标（460万辆）”，目标完成率达100.1%。其以绝对优势，蝉联中国汽车市场车企销量及全球新能源汽车市场销量冠军。

同期，吉利新能源销量达168.8万辆，完成全年目标，同比高增90%，成为增速最快的主流传统车企。

长安汽车新能源车销售110.9万辆，同比增长51%；东风汽车新能源车销量也突破百万辆大关，达104万辆，同比增长21%；奇瑞集团新能源车销售约90.4万辆，同比增长54.9%。

上述四大车企共同构成传统阵营电动化的第一梯队，新能源车销量占据新能源市场主导地位。

同时，长城汽车与北汽新能源同样实现稳步增长。其中，长城新能源车销售40.4万辆，同比增长25.4%；北汽新能源销量达21万辆，同比增长84%。

新势力品牌中，零跑汽车2025年交付59.7万辆，同比增长103%，超额完成50万辆年度目标，达成率119.3%，创新势力车企年销新纪录。

小鹏汽车交付42.9万辆，同比大增125.9%，年度目标完成率高达113%；理想汽车交付40.6万辆，同比下降18.81%；小米汽车作为后起之秀，年销量达41万辆，12月份交付量超5万辆，快速跻身新能源车市场前列；蔚来汽车交付32.6万辆，同比增长46.9%，完成率约74%。

从目标完成情况看，多数车企顺利达成年度预期，反映出这些车企对市场趋势的精准预判与产能调配能力。

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动力电池装机格局

供应关系呈现多元化

动力电池应用分会数据显示，2025年1-11月中国市场动力电池装机量达681.8GWh，同比增长43.2%，远超2024年全年水平，预计2025年全年装机量约780GWh。

2025年1-11月，主流车企的电池供应策略呈现鲜明差异。（若加上12月份数据，预计供需格局变化不大。）

其中，比亚迪坚持“整车-电池”垂直整合战略，旗下所有车型动力电池均由弗迪电池供应，凭借其刀片电池的技术优势与成本控制能力，构建起强大的供应链壁垒。动力分会数据显示，2025年1-11月，比亚迪自身的新能源车，带动其动力电池装机量就高达107.9GWh。

同期，吉利集团带动动力电池装机量达55.3GWh。旗下吉利、极氪品牌新能源车销量领先，其中吉利汽车主要电池供应商包括：宁德时代、吉曜通行、蜂巢能源、国轩高科、中创新航等；极氪的动力电池供应商主要包括宁德时代、吉曜通行等。

上汽集团（含上汽通用五菱、上汽乘用车、上汽大众、上汽通用、智己、上汽大通等子品牌）带动动力电池装机量达33.4GWh。其动力电池供应商主要有国轩高科、宁德时代、瑞浦兰钧、正力新能、中创新航、多氟多等。

长安汽车带动动力电池装机量达26.4GWh。其动力电池主要供货商包括：宁德时代、中创新航、国轩高科等。

奇瑞汽车带动动力电池装机量达19.6GWh。其动力电池主要供货商有宁德时代、国轩高科、中创新航等企业。

零跑汽车带动动力电池装机量达24.3GWh，其主要电池供应商包括：国轩高科、正力新能、蜂巢能源、中创新航等企业。

小鹏汽车带动动力电池装机量达23.5GWh，其主要电池供应商有弗迪电池、中创新航、亿纬锂能等电池企业。

小米汽车带动动力电池装机量达32.3GWh，其电池供应商为宁德时代和弗迪电池。

蔚来汽车带动动力电池装机量达21.8GWh，其主要电池供应商则包括：宁德时代、中创新航、弗迪电池、欣旺达、卫蓝新能源等。

值得关注的是，本土电池企业在合资、外资品牌车企供应链中，实现重大突破。

正力新能在上汽通用五菱、上汽通用、广汽丰田等合资品牌中，动力电池装机量表现突出，这表明本土电池企业的产品力与服务能力，已获国际品牌进一步认可。而正力新能也助力相关车企主力车型销量，实现大幅提升。

另外，今年11月，在国家工业和信息化部发布的第400批新车公告中，大众汽车(安徽)有限公司申报与众07车型，并由国轩高科为其配套磷酸铁锂电芯。这意味着国轩高科正式向大众汽车配套动力电池，新车将于2026年推向市场。

从技术路线看，2025年1-11月，磷酸铁锂电池已占据中国动力电池市场超80%的份额，契合A级及以下主流电动汽车车型的高性价比需求。其中，宁德时代、弗迪电池、国轩高科、中创新航、亿纬锂能、瑞浦兰钧、吉曜通行、欣旺达、正力新能、蜂巢能源等电池企业，磷酸铁锂电池装机量名列前茅，合计装机占磷酸铁锂电池市场超95%。

同时，第400批新车公告中，北京奔驰申报的奔驰CLA260L车型，搭载宁德时代磷酸铁锂电池，这也标志着奔驰汽车正式导入磷酸铁锂电池，国际主流车企动力电池铁锂化显现。

三元电池则更加集中应用于部分高端车型。中国市场，宁德时代、蜂巢能源、中创新航、欣旺达、国轩高科、正力新能、弗迪电池、孚能科技、亿纬锂能等中国电池企业，以及韩国LG新能源，其三元电池装机量排名靠前，合计装机占中国市场三元电池约99%的市场份额。

电池技术升级方面，2025年，5C及以上超快充车型和电池产品，加速密集涌向市场，成为行业焦点。岚图梦想家山河、小鹏X9超级增程款等大热车型，均搭载5C超充电池，行业整体迈入超快充时代。预计2026年，也将有更多超充电池产品及新车面世。

展望2026年，动力电池行业将告别规模扩张，迈入技术迭代与全球化博弈的质变之年。

近期，一汽红旗宣布，配载其自研全固态电池包的红旗天工06车型试制下线，这意味着，红旗汽车在全固态电池技术领域，迈入实车测试的全新阶段。同时、上汽、广汽等车企均在推进混合固液电池、固态电池，从研发到装车测试的进程。

从技术前瞻布局看，2026年是电池技术突破的“验证元年”与格局定调期。“混合固液电池先行、固态电池蓄力”的产业化路线，或将在2026年新能源车市获得进一步的验证。同时，全球电池技术竞速白热化，电池供应链将向“高精尖”方向重塑，行业集中度进一步提升，中小企业面临深度洗牌挑战。