资本市场财务造假遭重拳整治 多部门联手亮出立体追责“成绩单”

21世纪经济报道 记者 崔文静

1月5日，中国证监会召开资本市场财务造假综合惩防体系跨部门工作推进座谈会。证监会党委书记、主席吴清主持会议并讲话，最高人民法院、最高人民检察院、国家发展改革委、公安部、司法部、财政部、中国人民银行、国务院国资委、税务总局、市场监管总局、金融监管总局等部门负责同志出席会议并发言，共同研究推进进一步加强财务造假综合惩防重点工作。证监会党委委员、副主席李超出席会议，证监会相关司局负责同志列席会议。

座谈会提到，2024年7月由国务院办公厅转发的《关于进一步做好资本市场财务造假综合惩防工作的意见》发布以来，各部门加强法治供给、加大对财务造假查处力度、合力惩治第三方配合造假、压实中介机构“看门人”责任，行政执法、刑事惩戒、民事追偿、诚信约束有效衔接的全方位立体追责体系不断深化，常态化长效化惩防机制进一步健全。

会议亮出了一系列关键数据，勾勒出监管“铁腕”的轮廓：2024年以来，证监会已累计查办财务造假案件159起，作出行政处罚111起，罚没款高达81亿元。在“惩首恶”与“打帮凶”并重的原则下，监管部门不仅对43起案件中的大股东、实际控制人严肃追责，更对配合造假的第三方机构坚决以共犯论处，严打产业链式造假。

立体化追责的“牙”已真正显威。证监会持续强化立体化追责，向公安机关移送涉嫌犯罪线索112件，并支持金通灵、美尚生态等案件的受损投资者提起特别代表人诉讼，民事索赔路径进一步畅通。

退市制度也成为重要防线，已有18家严重造假公司触及重大违法退市标准，监管部门已经先后对91家已退市公司立案调查，杜绝“一退了之”。

此外，监管部门也在同步强化对中介机构的责任追究。在各方共同努力下，上市公司财务造假综合惩防体系逐步落地，监管合力不断增强，市场生态明显好转。

会议指出，当前资本市场财务造假综合惩防已进入深化落实的关键阶段。下一步，必须坚持问题导向和系统思维打好综合惩防“组合拳”：

① 继续完善制度保障，推动相关法律、法规出台；

② 进一步增强行政、刑事、民事协同，深化重大案件行刑衔接，完善民事追责支持机制，对财务造假和第三方配合造假一体打击；

③ 强化公司治理内生约束，组织开展新一轮公司治理专项行动，加强综合防范常态化长效化机制建设。

会议强调，要充分认识财务造假背后的利益驱动和长期性复杂性，进一步坚定信心，强化监管合力，继续共同扛起打击和防范资本市场财务造假的政治责任。

证监会将继续主动积极会同各部门以更实的举措持续增强综合惩防效率效果，不断推动提升上市公司质量和投资价值，有效保护投资者合法权益，全力护航资本市场高质量发展，为中国式现代化贡献力量。