年末银行揽储升温，存款冲量暗流再起

来源：第一财经

　　存款冲量背后暗藏合规风险。

　　年终岁尾，银行揽储进入冲刺阶段。记者近期走访发现，在“开门红”考核压力下，中小银行一方面通过上浮存款利率、赠送礼品、推广理财产品等方式吸引资金，另一方面，部分银行内部和社交平台上，存款“冲量”、买卖指标等灰色操作亦悄然回潮。业内人士指出，短期冲量行为虽能缓解阶段性负债压力，但其背后潜藏的合规风险、市场扰动及储户资金安全隐患不容忽视。

　　中小银行年末揽储动作频频

　　临近2025年年末，银行的存款揽储进入“冲刺模式”。记者走访沪上多家银行网点发现，多家机构正通过限时利率上浮、礼品赠送及财富管理业务推广等方式吸引新客户和新资金。

　　以江苏银行为例，该行部分高额存款产品调高利率，一款3年期定存产品起存20万元，年化利率达到1.9%，较普通起存额利率上浮15BP。不仅如此，盛京银行、吉林银行、杭州银行等多家中小银行近期也逆势上调部分定存利率。其中，吉林银行三年期定期存款年化利率从1.75%阶段性上调至2%，杭州银行对20万元起的新资金三年期定存利率上浮至1.9%，宁波银行则对1年期、3年期定存分别上浮至1.6%和1.85%。

　　还有银行以限时放量和赠送礼品的方式吸引客户。以亿联银行为例，该行近期对2年期及以上定期存款产品实行限量释放，并设立预约窗口。该行表示，资产每新增2万元，可获得1万元的两年期存款额度。上海银行和温州银行则通过赠送礼品刺激客户新增存款，小额存款赠送洗手液，25万元以上可叠加赠送油品或小电器。

　　同时，银行“开门红”布局也逐渐转向财富管理业务，多家机构在年末启动固收类理财、基金及银保产品推广。例如，针对年终奖，中邮理财发行了三款产品：其中“天天盈”支持每日快赎，0.01元起购，低风险，7日年化收益率最高达1.52%；另一款“优盛·鸿锦最短持有7天15号薪享C”成立以来年化收益率为4.76%，风险等级为中低风险。同时，中银理财也开展费率优惠活动，将14天和90天持有期产品费率由0.2%下调至0.01%。

　　业内人士表示，年末揽储不仅是银行开门红布局的关键环节，也反映出在利率空间有限的情况下，中小银行通过精细化运营实现获客和资金增量的策略。招联首席研究员、上海金融与发展实验室副主任董希淼表示，中小银行品牌影响力相对有限，阶段性提高利率和推广财富管理业务，是稳定负债、吸引新资金的重要手段。同时，通过财富管理业务布局，银行可增加非利息收入，优化收入结构，降低对传统存贷息差的依赖。

　　“存款冲量”买指标现象再现

　　除了正当的存款营销外，记者发现，年终冲量存款的现象在银行内部和社交平台悄然回潮。所谓“存款冲量”，指在月末、季末或年末短时间内，通过集中拉存或新进资金存入银行，以完成年度或季度绩效指标。

　　社交平台上，不少存款中介打出“年底冲量存款最低价，有意者私聊”等广告。记者以银行员工身份联系相关中介了解到，这类冲量存款通常按日计费，中介报价通常以“万0.9~万1.5每天”计算，即每100万元资金每日成本约90元至150元。若动用高额资金，如1000万元，短短数日即可获得数千元甚至上万元不等的返利。

　　这类资金掮客通过微信群、线上群组及社交平台，连接银行客户和储户，为完成指标提供“外援”。中小银行在利率空间有限的情况下，往往对员工设置较高揽储考核指标，部分非营销岗位员工也被迫寻求第三方帮助。

　　与此同时，网购平台上也存在一些所谓“推广中介”店铺，通过虚拟商品形式售卖各类银行指标，包括存款冲量、个人养老金账户开户、信用卡新增等。尽管业内人士指出，这类销量往往通过低价、多件等方式虚高，购买者支付费用后，中介会在指定时间完成指标并提供凭证。

　　记者发现，银行员工网购指标的背后，是严苛业绩考核的现实压力。某地方城商行柜员花花（化名）告诉记者，为规避惩罚、争取奖励，通过网购完成指标已成常态。年终冲刺阶段，她花费600元购买指标，即可完成存款及基金购买任务，从而避免原本可能被扣除的2000元绩效。江苏某城商行人士也向记者透露，综合型支行常在每月存在派发临时指标的情况，尤其在月末、季末和年末，未完成将直接扣除绩效。

　　业内人士指出，客户经理利用贴息“地下手段”完成业绩，并非秘密。博通咨询首席分析师王蓬博表示，这主要发生在年末等特殊时期，银行为完成存款或存贷比目标采取类似操作。但对储户而言，为小利参与可能承担高风险，一旦中间环节出现问题，资金安全无法保障。

　　存款冲量有多重风险

　　存款冲量现象不仅暴露出银行员工在绩效压力下的应对方式，更带来潜在风险。首先，贴息存款和短期冲量行为可能违反《储蓄管理条例》和人民银行相关通知的规定，涉嫌不正当吸收存款、扰乱市场秩序，甚至触及刑事法律风险。业内人士指出，中介操作和员工返佣行为可能涉及违反审慎经营规则、不正当竞争和反洗钱义务。

　　其次，违规操作可能损害储户资金安全。北京寻真律师事务所律师王德悦指出，贴息存款因存在隐蔽操作和合规风险，储户无法获得保障，一旦资金出现问题，风险完全由储户承担。此外，高息冲量还会增加银行负债成本，扰乱存款市场竞争秩序，不利于金融市场稳定。

　　再次，这类操作容易导致内部腐败和道德风险。银行员工通过返利、贴息完成指标，可能产生内部不公平竞争，甚至损害银行声誉和客户信任。王蓬博分析，年终冲量现象的根源在于银行绩效考核和存贷比压力。若管理不规范，短期利益驱动会带来长远负面影响。

　　业内人士还提醒，此外，储户自身也需提高风险意识，避免因小额返利或短期优惠参与违规存款操作。选择正规渠道和明确合同条款，是保障资金安全和合法收益的首要条件。