银行取消五年期定期存款，低利息时代已经到来，如何保值增值？

银行近日又出现“长存产品退场潮”，各大银行中五年期定期存款悄然下架，不仅六大国有银行，原先以高于国有银行利率吸储的各地商业银行也在跟进，目前在售的利率稍高的大额存单也仅剩一年期定存。记者查询六大行官网及App发现，五年期大额存单已集体“消失”，仅剩的三年期产品利率普遍降到1.5%至1.75%，且额度紧张。中小银行则直接取消普通五年期定期存款产品。在产品调整的同时，银行业出现了一个反常现象：五年期定期存款利率普遍低于三年期，甚至出现低于一年期的极端倒挂情况。

　　这背后说明银行业自身的长期盈利方式出现了问题。

　　谁都知道，放贷款收利息是银行的利润来源，但一段时间以来，银行贷款放不出去。2025年10月份居民新增贷款竟然为-3604亿元，创下前所未有的负增长纪录，而其中与房贷有关的中长期贷款减少了700亿元。

　　贷款贷不出去，自然没有收入，存贷款之间的利息差持续收窄。根据国家金融监督管理总局数据，中国商业银行净息差已连续五年下滑，2024年末降至1.52%，较2021年末下降56个基点，2025年二季度进一步缩窄至1.42%，创20年以来最低。预计未来较长一段时间内，我国商业银行净息差仍将保持稳中有降的态势。银行取消五年期定期存款的最根本原因在于净息差持续收窄带来的盈利能力压力。

与资产端收益快速下降形成鲜明对比的是，银行负债端成本呈现明显的刚性特征，存款定期化趋势进一步加剧了成本压力。活期存款的减少、定期存款增加反映出居民对未来的信心仍然不足，消费投资积极性不高，资金摆布上更加趋于保守。

另一方面，则是银行出现大量不良贷款。据金融监管总局数据，2025年三季度末，全国商业银行不良贷款余额为3.5万亿元，环比增加883亿元；不良贷款率1.52%，环比上升0.03%。进一步加剧了银行盈利压力。

　　由此看来，随着社会经济下滑，多行业就业市场坍塌，导致民众收入下降，偿贷能力普遍变弱，同时房价下跌，又导致资产缩水，从而导致银行出现断供潮，而且信贷不足，民众不敢消费，储蓄存款大幅增加。银行一方面贷款不足，盈利能力直线下降，一方面要支付储户利息，使得银行不断降息的同时，也相继下架高利率的长期定期存款业务。

　　银行取消五年期定期存款对储户的影响是多方面的，最直接的影响是储户的选择减少，长期稳定收益的渠道受限，收益水平下降，流动性风险增加。

　　银行取消五年期定期存款不仅是产品调整，更代表着一个时代的结束。长期高息定存正在淡出，低利率时代开始全面显形，传统的靠利息生活模式正在崩塌。

　　面对银行五年期定期存款产品的调整，储户需要调整理财策略，从单一存款思维向组合配置思维转变。

　　在低利率时代，储户需要调整收益预期，现金类资产（货币基金、活期存款）：1.5%-2%；债券类资产（纯债基金、国债）：2.5%-3.5%；权益类资产（股票基金、指数基金）：6%-8%（需承担相应风险）。

构建“核心-卫星”组合，核心资产（60%-70%）：配置于高等级信用债基金、银行大额存单、保险年金产品等稳健资产；卫星资产（30%-40%）：配置于指数基金定投、股票基金等增强收益资产。

具体产品选择建议：

分阶段配置策略：

短期（1年内）：重点关注流动性，可配置货币基金、短期理财等产品；

中期（1-3年）：平衡收益与风险，可配置债券基金、定期存款等产品；

长期（3年以上）：考虑通胀因素，可适当配置权益类产品，如指数基金定投。

银行取消五年期定期存款，是中国金融体系深化改革的一个缩影。这一变化既反映了利率市场化进程的加速，也体现了银行业应对挑战的主动作为。对于储户而言，这是一次理财观念的重塑。

在低利率时代，必须学会多元化投资，才能实现资产的保值增值。