水产概念涨停

最近这几个交易日里A股出现了非常明显的变化——

小微盘开始走弱、大盘和科技似乎有点稳住了。

从几个代表性指数的表现就能看出这种不同于上两周的风格切换。

就拿今天的指数市场表现来看，wind小微盘指数大跌，中证2000、中证1000都表现非常一般。

反而是沪深300、上证50表现不错，全天几乎是红盘的。

下午开盘的时候被稍微拉下去了一些，尾盘最后也都拉回来了。

从这种风格变化来看似乎不是坏事，我之前就强调过这个判断，如果只是涨微盘涨红利，那么市场更多走的还是放手路线。

只有真正的开始涨主线概念，比如科技、比如周期这些才是盘整结束后进攻的形态。

现在的A股盘子很大，概念也很多。

很多时候只是单纯的看上证指数，并不能代表所有人整体在市场中投资的体感。

这也是为什么大家最近经常说“4000点收费站”，如果市场不是你的持仓风格，指数可能没大的变化，你的亏损反而可能很大。

反之，如果市场走的是你的风格，可能最近阶段性指数有所调整，你也能挣不少钱。

市场风格的切换一直不是短期的叙事逻辑，但是在嘈杂的市场中，我们经常会被短期的情绪所引导。

等到短期调整结束之后，市场就会选择性忘记前一阶段的调整。

就像是黄金这一轮的大涨，在中间有过几次当时看上去很大的波折，不过最终都在随后的更大幅度暴涨上被市场直接忽略。

我记得黄金在3000多美元就有不少人在说海外投行已经看空了。

后面当黄金真的涨到4200、4300美元的时候，这些投行的看空观点反而像是奇迹般消失了一样。

所以，在关注财经新闻的时候更多还是要看一些事实和逻辑，多忽视一些情绪性的观点和判断。

截止收盘，沪指+0.18%、深指-0.00%、创指+0.25%、科创50 -0.97%。

从指数上来看，今天是波澜不惊的一天。

1、水产概念大涨

今天市场表现最好的板块是水产板块，行业龙头国联水产、开创国际这些直接10cm、20cm涨停。

大家可以看到，水产指数上午就很强势，中午开盘后更是直接一个直线拉升几乎涨停。

至于拉升的原因，最近我们跟日本的关系，大家应该能够想到，不过因为没有看到特别官方的消息源，小作文我就不说了。

其实，之前因为核废水的问题我们就一直禁止进口日本的水产，前一段时间好不容易刚稍微恢复一下，现在…

水产指数其实不止是今天强势，周一周二也都表现非常不错。

所以说，现在A股的盘子很大，各种细分概念也比较多，不同人选择不同板块和个股的体感差别是非常大的。

2、锂矿又反弹了

今天另一个表现非常不错的板块是锂矿。

我昨天就发现，虽然锂矿板块大幅调整，但是碳酸锂期货主力合约的价格昨天并没有跌多少。

今天早晨，碳酸锂各月份的合约都继续暴涨，主力合约更是一度突破了10万元——

其实，就锂的这个产业上下游就有非常多区别。

就拿大家比较好理解的锂矿而言，资源品短期价格的大涨大跌影响都不是那么大，因为锂矿的成本是刚性的。

更多还是要看趋势性的变化。

如果相关资源品的价格可以保持稳定的上涨，即使涨幅可能没那么夸张，对企业就是很大的利好。

但如果短期内波动非常大，就比如像是当时反内卷概念刚出来被炒作的那会。

一旦回到符合供需关系的价格，那么对上市公司反而不会有大家想象那么大的影响。

这也是为什么我还是持续看好黄金股票类ETF，而没有配置太多的黄金类ETF的原因。

当然，因为影响到上市公司股票的因素会更多更复杂，有时候也还是大家需要有自己的信仰和判断。

3、黄金白银内盘大反弹

今天黄金、黄金股都表现非常不错。黄金ETF涨了2.02%、黄金股票ETF涨了4.79%。

核心原因就是贵金属的反弹。

有意思的是，今天内盘的黄金和白银比外盘要强势很多。

就拿现货黄金的价格来说，外盘昨天涨了0.54%、今天涨了0.53%，但是国内黄金期货主力合约今天却涨了2.01%。

白银就更夸张一些，外盘现货白银昨天涨了0.98%、今天涨了1.36%，但是国内白银期货主力合约今天却涨了3.84%。

像是贵金属这些东西的价格，很多时候国内和国外的变化一般差别不会太大，期货和现货的价格波动也都差不多。

但是偶尔也会出现这种差别比较大的涨跌幅，有时候是外盘强有时候是我们内盘强。

就比如当时白银在伦敦被逼仓的时候，纽约白银的价格跟国内白银价格的变动差别就挺大的。

拉长时间来看，除非流动性出现了一些特殊的变化，大部分时候还是会收敛的。

昨天我说后面我会继续加仓黄金的仓位，没想到又被一波拉上去一些，感觉我每次说要动手就要更高的成本，嘴像是开了光。

4、英伟达今晚发财报

今晚大家还比较关注的一件事是英伟达的财报。

作为这一轮AI叙事中最重要的主角，英伟达每个季度的财报都让市场非常关注。

大家对三季度英伟达的业绩预期都普遍乐观，预计将再次超越市场预期并上调未来指引。

不过，此次财报的真正看点，以及决定其股价能否进一步上行的关键，将是英伟达及其合作伙伴在提升产能方面的一些动作和消息。

最近这几周市场上关于AI泡沫的“核心争议”越来越多，海外大家就都在讨论GPU到底能否用6年。

因为真实的使用年限直接关系到科技巨头数百亿美元的利润以及当前AI估值泡沫的虚实。

纳斯达克指数最近表现都不好，如果英伟达的业绩超预期，不知道会不会让美国的科技股止跌后再来一轮新的上涨。