“中国芯 + 墨西哥造 + 美国市”：三角贸易重塑汽车产业链

文 / 杨靖

当前全球经贸格局正经历深刻性变革。自2018年中美贸易摩擦爆发以来，美国通过加征关税、技术封锁和设置产业补贴壁垒等措施，系统性推进供应链“去中国化”战略，其中汽车零部件、电子设备等产品受到较大冲击。在此背景下，全球供应链加速重组，区域化特征日益明显，墨西哥凭借毗邻美国的区位优势及《美墨加协定》的制度红利，正成为企业“近岸外包”和多元化供应链的重要落地地。对比巴西等大体量市场，墨西哥具有更低的关税壁垒和更成熟的制造业基础，为中国汽车企业突破美国贸易壁垒提供了新的战略机遇。

全球供应链重构影响汽车产业格局

中美贸易摩擦引发的供应链重构正在重塑全球汽车产业格局。《美墨加协定》要求汽车或汽车零部件核心部件在北美生产，将汽车区域价值含量标准从62.5%提升至75%，比之前《北美自由贸易协定》提高了12.5个百分点。这意味着汽车生产中需要更多的零部件来自北美，这样才能满足原产地要求，从而享受协定内的关税优惠。

《美墨加协定》的出台导致中国输出美国的汽车零部件面临多重挤压，一是关税成本激增，使得变速箱、电机等产品承受25%的惩罚性税率；二是市场准入受到《通胀削减法案》制约，要求电动车电池组件50%本土化才能享受税收抵免；三是客户流失风险加剧，特斯拉、通用等车企已强制要求供应商在墨西哥配套生产。该政策加速了汽车产业链向北美区域转移，墨西哥从中“得利”，这一态势可通过贸易数据得到充分展示，2023年，墨西哥汽车零部件对美出口额达1170亿美元，占其制造业出口总额的34.6%，吸引汽车产业外国直接投资同比增长45%。

更具战略意义的是半导体供应格局。芯片是电动汽车的重要零部件，中国以43.2%的市场份额稳居墨西哥最大芯片供应国，2023年出口额达83亿美元，2024年，墨西哥汽车零部件进口总额达343.31亿美元，其中中国以47亿美元占比14%位居第二大供应国，较2010年增长6.2倍。这种“中国芯片+墨西哥总装+美国市场”的新型三角贸易模式，使得墨西哥对美出口汽车中的中国增加值占比攀升至28.6%。当前，中国汽车零部件企业正寻求以墨西哥为跳板实施战略突围，在规避贸易壁垒与构建韧性体系之间寻找平衡点。

战略机遇：北美市场的破局通道

墨西哥为中国汽车零部件企业提供了多重战略发展机遇。

首先，在关税壁垒消解方面具有显著优势。《美墨加协定》虽然增大了中国直接向美国出口汽车零部件的难度，但其关于区域价值含量的规定为中国企业提供了新的突破路径。通过在墨西哥投资设厂，中国企业可有效规避美国的高额惩罚性关税，重获北美市场准入资格。以宁波拓普集团为例，该企业在蒙特雷设立工厂完成铝合金底盘总成生产，不仅成功规避了美国25%的关税，还成为特斯拉北美供应链的核心供应商。这种合作模式不仅带来了稳定的订单，还吸引了其他国际车企的关注，为拓展北美市场奠定了坚实基础。同样，宁德时代在索诺拉州建设的电池模组工厂因满足“北美制造”要求，突破了《通胀削减法案》的限制，成功进入通用汽车供应链体系。此外，墨西哥曾于2006年推出“墨西哥加工和出口服务计划”（IMMEX），作为《美墨加协定》框架下的重要贸易便利措施，允许企业临时进口用于加工、改造或维修的货物，在完成出口后享受免税优惠。这一政策大大降低了企业生产成本，让墨西哥作为加工制造基地更有吸引力。

其次，墨西哥的区位优势为中企带来显著的供应链优化效应。墨西哥蒙特雷汇聚了2000家配套企业，将家电、汽车零部件的北美配送周期从45天缩短至72小时，大幅降低了库存和物流成本。敏实集团在墨西哥建立保税仓库后，物流效率显著提升，符合区域价值含量标准的零部件综合成本平均降低19.7%，关税敞口占比低于4%。同时，墨西哥汽车产业工人平均时薪为4.3美元，约为美国同岗位的30%，在人力资源成本方面具有明显优势。

最后，中墨两国良好的合作基础与政策支持为产业发展提供了有力保障。中国政府持续加大对企业出海的政策支持力度，2023年4月国务院办公厅发布的《关于推动外贸稳规模优结构的意见》明确提出“组织汽车企业与航运企业进行直接对接，引导汽车企业与航运企业签订中长期协议”，为企业拓展海外市场提供了制度性保障。墨西哥也展现出积极的态度，虽迫于美国压力取消了针对中国车企的专项补贴，但地方政府仍积极欢迎中国投资。2024年5月，阿瓜斯卡连特斯州州长出席宁波峰梅新能源汽车科技有限公司的投资公告活动，显示出地方层面对中国投资的重视。值得注意的是，现任辛鲍姆政府相较于前任表现出对可再生能源转型更积极的态度，这将为新能源汽车产业发展创造更有利的政策环境。

挑战：本土化进程中的多维困境

与此同时，中国汽车零部件企业在墨西哥推进本土化进程中正面临多重系统性挑战，需引起高度重视与有效应对。

首先，美国关税政策的连锁反应加剧地缘博弈压力。墨西哥与美国的经济高度绑定，其政策走向深受美国贸易规则的制约。2024年4月，美贸易代表办公室宣布发起针对中国海事、物流和造船业的301调查，并表示将与墨西哥加强合作，防止中国企业通过第三国转运规避关税。自2025年4月4日起，美国对进口墨西哥的产品征收25%关税措施生效，进口乘用车以及关键汽车零部件受到影响。此外，《美墨加协定》将于2026年迎来续签审议，墨西哥对美出口贸易规则面临调整可能。这些政策变动不仅将直接影响产品成本竞争力，更可能迫使中企重新审视其在北美地区的供应链布局和产品策略。

其次，本土供应链与基础设施瓶颈制约产业发展。尽管墨西哥自1994年《北美自由贸易协定》实施以来就依托美国投资发展汽车工业，但经过20多年的发展，其产业仍以初级加工为主，整体生产力水平提升有限。目前，在墨西哥投资的中国企业仍需大量进口关键原材料和核心零部件，其中锂电池正极材料、高端传感器等关键组件的进口依赖度高达90%以上，这种供应链结构的脆弱性不仅影响生产效率和稳定性，也显著推高了企业的采购成本和运营风险。此外，由于墨西哥国内工业用电和民众用电需求猛增，该国电力系统运行处于饱和且不稳定状态，供电稳定性面临严峻挑战。物流方面，墨西哥相对落后的道路基础设施和物流网络，对产品的运输、销售及售后造成不利影响。2025年5月，该国最重要的太平洋沿岸海事枢纽曼萨尼约港出现严重拥堵，加剧了陆路集疏运系统的压力。

最后，劳动力成本快速上涨与生产效率失衡问题凸显。墨西哥政府对外籍员工与本地员工比例实施严格限制（1:10），该政策旨在保障本土就业，但客观上加剧了中资企业的用工压力。尽管墨西哥人口基数达1.28亿，但技能型劳动力供给与制造业需求严重错配。此外，墨西哥近年来连续上调最低工资标准，其工资水平已位居新兴市场中较高位置。《美墨加协定》要求汽车行业40%的零部件必须由时薪不低于16美元的技术工人生产，这直接推高了企业用工成本。但墨西哥工人的生产效率仅相当于中国的50%—70%，完成相同工作量需投入1.5—2倍的人力资源，形成“高投入—低产出”效率悖论。

对策：技术主权与本土化融合的双轨战略

首先，关注美墨政策协调动向，增强政策敏感性。考虑到美国可能通过经济和外交手段向墨西哥施压，加强对中资项目的审查力度，中企需建立完善的监测和预警机制，密切关注美国对墨贸易政策的变化，积极评估和应对潜在的关税风险，适时调整投资策略和运营方案，确保项目可持续性。面对美国关税政策和地缘政治博弈的影响，中企应灵活调整投资布局，通过区域协同降低风险。在墨西哥投资的同时，将部分业务拓展至其他地区，如东南亚，利用政策套利与技术创新提升抗风险能力，实现市场的多元化发展和资源优化配置。

其次，强化合规经营意识，实施技术创新与本土化相结合的发展战略。加强对《美墨加协定》原产地规则和IMMEX计划的研究，了解其在劳工权益、环境保护等方面要求，提高原材料本地化采购比例，建立具备实质性制造能力的生产基地，减少进口依赖。劳动力方面，一方面，可通过与当地职业院校、大学合作，设立培训中心，培养本地熟练技术工人；另一方面，可提高产业链自动化水平，引入智能制造设备降低对低效人力的依赖。与此同时，在供应链布局上，采用“双枢纽”模式，将研发和关键工艺保留国内，海外工厂专注于装配和定制化生产，以此平衡效率与安全，守护核心技术主权，保持核心零部件的全球供应优势。

再次，重视区域布局特点，依据不同地区的禀赋优势制定差异化投资策略。墨西哥北部的新莱昂州、奇瓦瓦州、索诺拉州和科阿韦拉州紧邻美国得克萨斯州，物流基础设施成熟，是中企高效响应美国市场的理想区域。尤其索诺拉州还通过地方性税收减免等政策吸引外资，加之劳动力成本较低且稳定性较好，为中企控制运营成本、提升生产效率提供了良好基础。中部的瓜纳华托州、普埃布拉州和圣路易斯波托西州，制造业基础扎实、劳动力资源丰富，产业链配套相对完善，既可辐射本国市场，也具备向南美延伸的潜力，在此设厂不仅有助于规避长途供应链风险，更可构建区域性生产枢纽，支持中长期市场多元化战略。

（作者系中共苏州市委党校党史党建教研室讲师）