美国铝厂大火，“烧出”供应链脆弱一环

最近，一则消息，轰动美国汽车行业。

美国铝业巨头诺维利斯公司（Novelis）位于纽约州奥斯威戈的工厂，因火灾事故预计停产至明年初。

作为美国汽车业的核心铝材供应商，该工厂承担着全美约40%的汽车用铝板原料供应，停产将直接冲击福特等主流车企的生产节奏。

被誉为“万能金属”的铝对制造业有多重要？

美国铝供应链为何存在短板？

易拉罐、牙膏软管、铝箔纸，铝制品在生活中非常常见。

正因为很常见，很多人忽视了铝对制造业的重要性。

铝，被誉为制造业的“万能金属”。

铝具备轻量化、高强度、耐腐蚀、易加工、导电导热性、可回收性六大核心优势，使其成为从基础工业到高端制造的核心材料，广泛应用于汽车、航空航天、电子、建筑、包装、新能源等关键领域。

铝合金占C919飞机总净质量的65%

特别是，铝能够满足当前制造业对“高效、低成本、可持续”的核心需求。

这让铝的用量，不降反增。

最典型的，便是新能源汽车行业。

众所周知，汽车车身重量越轻，耗能越低。

新能源汽车携带沉重的电池包（通常重达400-600公斤），车身重量比燃油车重。

研究表明，车辆重量每减少10%，续航里程可增加约6%-8%。

对于一辆续航500公里的电动车，减重100公斤可能意味着增加30-40公里的续航。这是车企和消费者都无法抗拒的诱惑。

因此，新能源汽车对轻量化的需求远高于燃油车。

汽车使用的一体化压铸技术，主材便是铝合金

减重，但又不能降低汽车的安全性能。

铝成为最佳选择，铝的密度约为钢的三分之一。

在保证强度和刚度的前提下，使用铝合金部件可以比钢制部件减重30%-50%，显著提高续航。

例如，特斯拉Model 3白车身铝材占比超90%，通过一体化压铸技术实现车身减重200kg，续航直接提升50km。

工信部《节能与新能源汽车技术路线图》提出，我国汽车轻量化单车用铝目标，2025年和2030年分别实现250kg/辆和350kg/辆。

未来，铝的“含金量”还将提升。

如此重要的金属，全球产量分布如何？

如大家所料，中国是全球原铝产量最多的国家。

根据世界金属统计局（WBMS）最新数据，2024年全球原铝产量为7181.62万吨。

中国以4338.5万吨的产量遥遥领先，占全球总产量的60.41%，已连续24年蝉联世界第一铝生产国。

2024年全球部分国家铝产量及占比

其中，美国铝产量只有67万吨，不足全球的1%，也只有中国的六十分之一。

要知道，1980年，美国的铝产量还高达465.4万吨，位居全球第一。

美国部分年份铝产量

美国铝业，为何全面衰退了？

先拆解一下铝产业链。

源头材料是铝土矿，一种含铝量较高的天然矿石。

先通过拜耳法，从铝土矿中提炼出的含铝化合物，即氧化铝。

氧化铝只是中间产品，还需要使用冰晶石-氧化铝熔融电解法，才能得到纯金属铝，也就是业内常说的原铝。

这一过程，需要使用电，因此又被称为电解铝。

有了原铝后，就可以进一步加工成铝板、铝型材等，供给汽车、航天、建筑等终端使用。

可以看到，原铝生产，两大元素最为关键：铝土矿与电。

美国铝业的衰退，便是与此有关。

一方面，美国的铝土矿储备极度匮乏。

全球铝土矿资源丰富，已探明储量约291亿吨，主要分布在非洲、大洋洲、南美和加勒比海地区。

部分国家铝土矿储量占全球比例

根据美国地质调查局（USGS）2015年发布的数据，美国已探明的经济可采铝土矿储量约为2000万吨。

这个储量在全球范围内几乎可以忽略不计。

美国铝业想做大，却是无米之炊。

另一方面，美国的电价不占优势。

没有铝土矿，还可以进口。

但是，铝冶炼还要用电，大量的电。

上文提到的电解法，是全球唯一工业化生产原铝的技术，其核心特点是超高能耗。

每吨原铝生产需消耗13000-15000千瓦时电力（约等于13-15度电/公斤铝），能源成本占电解铝生产成本的40%-50%。

可以说，铝产品有没有竞争力，就看用的电价是否便宜。

美国每吨铝电力成本达550美元，远超加拿大290美元的水平，也比中国、俄罗斯高，这导致铝厂丧失了竞争力。

在全球特别中国产能的挤压下，美国铝业产能萎缩也就成了必然。

美国也没有坐视铝产量萎缩，而是选择了一条“曲线救国”之路。

这就是再生铝。

再生铝，又叫循环铝，指的是通过熔炼废旧铝制品（如报废汽车的铝部件、用过的铝饮料罐）得到的金属铝，本质是对已生产过的铝进行“二次回收利用”。

与原铝不同，再生铝的生产过程，具有低能耗、低碳排、低成本等优势，更适合缺乏铝土矿和电力的美国。

数据显示，2023年，美国的再生铝产量约为331万吨左右，远超原生铝产量，堪称美国铝供应的中流砥柱。

本文开头提到的诺维利斯公司，便是全球最大的铝回收商，铝材回收利用率处于全球领先水平。

即便如此，美国仍有约40%的铝依赖进口。

特别是，像诺维利斯公司这样的再生铝公司，铝废料的来源也依赖进口。

近7年美国废铝进口量，2025年进口突破历史峰值

正因如此，美国商务部明确将铝定义为“对国家安全至关重要”的战略物资，认为铝进口量持续增长和国内产量下降正威胁国家安全。

为了振兴铝业，特朗普政府的应对之策还是“老一套”——提高关税。

2025年2月，特朗普政府宣布将铝进口关税从10%提升至25%。

4个月后，关税进一步提高至50%，并取消对加拿大、墨西哥等传统盟友的免税配额和豁免政策。

美国铝业对此却不以为然。

铝业的核心问题，还是电力供给。

若要推动铝产业回流，就需要大规模的电力供应。

美国电网的负荷已经十分紧张，难以支撑新冶炼厂的需求。

雪上加霜的是，财大气粗的人工智能行业正在与铝业抢电，吸纳了大部分新增的电力。

鸡贼的是，特朗普特意豁免了废铝进口关税，意在做大本土再生铝规模。

此举却加剧了废铝资源竞争，导致废铝价格上涨。

美国中西部铝溢价价格持续上涨

结果就是，美国本土铝价大幅攀升，推高下游制造业成本，反而抑制了对铝产品的需求。

美国铝业CEO警告道：

关税将“扼杀”美国铝需求，与政府宣称的“重振本土产业”目标背道而驰。

提高关税，救不了美国铝业。

值得注意的是，中国铝土矿资源储量仅占全球的2.3%，却生产了超过60%的原铝。

根据中国海关总署的数据，2023年，中国共进口铝土矿1.41亿吨。

中国铝土矿的进口依存度超过50%，高度集中于几内亚、澳大利亚。

任何一地的政治动荡、政策调整或国际航运危机，都可能对中国铝产业供应链造成严重冲击。

保障产业链安全，中国应提早谋划。