和讯投顾母保剑：市场或将开始博弈三季报业绩减亏品种

节后首个交易日迎来开门红，放量4700亿，站上3930。和讯投顾母保剑表示，盘中权重股强拉指数，但是小盘股普遍受伤，叠加盘中半导体剧烈波动，个股分化严重。
板块方面，大宗原材料集体爆发上涨，市场对降息预期反映强烈，叠加节日期间外围商品价格上涨，市场炒作元素周期表。我个人倾向于主升行情还在，但是此时追高性价比不佳。
虽然半导体盘中分化,但是跌下来才意味着更多的机会，我们看好半导体链的上涨逻辑不变，技术进步和算力硬件打开存储新需求，而且美股 AMD 的业绩逻辑也已经映射到A股封装赛道,因此整体看半导体链的逻辑仍在，在回落下来之后仍有机会出现。
另一边，大能源表现可圈可点，风电率先发力，光伏隆基低位启动，市场或将开始博弈三季报业绩减亏，叠加大能源在 10月份的众多大会，整个大能源或将迎来新一轮周期行情。
从当前宏观看,新质生产力和新基建是这一轮行情的底色,硬件终端比如汽车链机器人等等在完成新质生产力转型之后，也将迎来补涨行情。
而在软件方面，市场倾向于观望，资金风格偏向硬件，后期关注超节点的逻辑带动云计算和算力中心等等。