董事长变更未发公告，国新国证基金信披合规性引争议，年内刚获股东增资

红星资本局7月10日消息，近日，国新国证基金管理有限公司（下称“国新国证基金”）公司网站显示，董事长已由杨铭海变更为张涵宇，且此次公示的董监高及分支机构负责人名单中已无原董事长杨铭海身影。

资料配图 图据图虫创意

不过，红星资本局翻遍该公司网站、证监会资本市场电子化信息披露平台、巨潮资讯网等渠道发现，国新国证基金未对董事长变更一事发布公告。这也引发了市场讨论：基金公司董事长变更却未对外发布公告，是否涉嫌信披违规？

截图自国新国证基金网站

对此，有律师及公募人士向红星资本局表示，按照证监会现行规定，董事长不在基金公司高级管理人员的范畴内，按照信披规定需要披露的事项不涉及董事长变更。

基金公司董事长变更未发公告

业内：现行规定未作强制信披要求

7月10日，红星资本局查阅中基协网站人员信息公示名单发现，张涵宇的从业机构于今年6月10日刚刚变更为国新国证基金。

截图自中基协网站

此外，根据该公司在6月20日更新的产品招募说明书，彼时公司董事长仍是杨铭海，董监高人员名单中也未出现张涵宇的名字。

国新国证基金尽管未对董事长变更一事发布公告，但在7月2日发布了一则关于董事会成员换届变更的公告。公告显示，经公司2025年第3次临时股东会会议审议通过，公司第五届董事会由张涵宇、谌重、战大为、李军、罗扬、史军、李新组成，其中李军、罗扬、史军、李新为独立董事。上述变更事项已按照规定报监管机构备案。

由此来看，该公司董事长变更或发生在7月2日董事会换届之后。

对此，社交平台上有投资者产生了疑问：基金公司董事长变更却未对外发布公告，是否合规？

红星资本局注意到，证监会2020年修订发布的《公开募集证券投资基金信息披露管理办法》（下称“《公募信披管理办法》”）第二十一条规定，基金管理人高级管理人员、基金经理和基金托管人专门基金托管部门负责人发生变动的，或基金管理人的董事在最近12个月内变更超过50%时，信息披露义务人应在两日内编制临时报告书，并登载在规定报刊和规定网站上。

此外，2022年4月起实施的《证券基金经营机构董事、监事、高级管理人员及从业人员监督管理办法》规定了高管的范围，指证券基金经营机构的总经理、副总经理、财务负责人、合规负责人、风控负责人、信息技术负责人、行使经营管理职责并向董事会负责的管理委员会或执行委员会成员，和实际履行上述职务的人员，以及法律法规、证监会和公司章程规定的其他人员。

7月10日，上海明伦律师事务所律师王智斌向红星资本局表示，根据上述规定，董事长不在基金公司高级管理人员的范畴内。不过基金公司可以依据公司章程扩张高管范畴，如果章程将董事长归为高级管理人员，对于董事长变动需按照高管变动的规则履行信息披露义务。

王智斌补充道，如果公司章程中董事长不属于高管范畴的，这种情况下就应按照现行《公募信披管理办法》中规定的董事适用总量变动的信披规则，只有在董事总体变动超过一定比例的时候，才需要进行公告。

一名熟悉合规工作的公募内部人士也向红星资本局表示，依照规定公募基金董事长确实未纳入高管范围，因此变更并非必须信披的内容。其进一步表示，近年来随着市场环境变化，公募对声誉风险管理也相当重视，尽管监管未作强制信披要求，但董事长变更明明可以直接信披却未信披，这样的情况较为少见。

管理规模去年突破百亿

年内刚获股东增资

红星资本局注意到，尽管未触碰合规“红线”，但国新国证基金董事长变更未公告依旧引发了讨论。

“正常来说，高管变更需要公募基金做信息披露，也有标准格式。比如张三上任、李四卸任，要写明张三的上任时间、从业经历、学历情况等，然后是李四的卸任日期，是个人原因还是因公司安排调动。发公告后，在公司网站的董监高人员公示名单中也要进行变更。”7月10日，一名基金行业观察者向红星资本局表示，在其看来，本着对投资者、对市场负责的态度，对董事长变更这样的重大事项进行及时公告是应该的，“（公司）做多了不会嫌多”。

公开资料显示，国新国证基金成立于2019年3月1日，目前有两大股东，国新资本有限公司（下称“国新资本”）、国新证券股份有限公司持股比例分别为51.22%、48.78%。公司实际控制人为中国国新控股有限责任公司。

近年来，国新国证基金管理规模呈现增长态势。Wind数据显示，该公司管理规模在去年二季度末突破百亿元，截至今年一季度末为110.81亿元。该公司旗下共6位基金经理，共有12只基金。

红星资本局梳理发现，其管理规模的增长与此次董事长变更，或许与股东方离不开关系。

2024年4月，国新国证基金提交了变更主要股东的申请。2024年12月30日，证监会核准国新资本成为国新国证基金主要股东，对国新资本认购国新国证基金新增2.1亿元出资（占注册资本比例为51.22%）无异议。公开信息显示，在此次变更前，国新国证基金由国新证券全资控股。

3月21日，国新国证基金公告，国新资本成为本公司的主要股东，认购本公司新增注册资本金2.1亿元，公司注册资本由2亿元增加至4.1亿元。

Wind数据显示，截至7月10日，今年以来共有140家基金公司出现高管变动，高管变更人数多达227人。其中，27家公募机构更换了董事长，包括易方达基金、兴证全球基金、中银基金等大型公募。

红星新闻记者 蒋紫雯

编辑 杨程