本月第三家！中泰证券60亿元定增获受理

时隔近两年，中泰证券60亿元定增有了新进展。

5月28日，中泰证券（600918）公告，公司于当日收到上交所出具的《关于受理中泰证券股份有限公司沪市主板上市公司发行证券申请的通知》，上交所决定予以受理并依法进行审核。

5月以来，已有三家券商定增有了新进展，分别是南京证券（601990）、天风证券（601163）、中泰证券。不过，据记者了解，这并不意味着券商“再融资全面放开”。

中泰证券60亿元定增获上交所受理

5月28日，中泰证券公告，公司于当日收到上交所出具的《关于受理中泰证券股份有限公司沪市主板上市公司发行证券申请的通知》，上交所决定予以受理并依法进行审核。

公告称，公司本次向特定对象发行A股股票事项尚需经上交所审核通过并报中国证监会同意注册后方可实施。最终能否通过上交所审核并获得中国证监会同意注册的决定及其时间尚存在不确定性。

募集资金投向方面，中泰证券提交的募集说明书（申报稿）显示，本次向特定对象发行A股股票募集资金总额不超过60亿元，扣除发行费用后将全部用于增加公司资本金，进一步优化公司业务结构，提升公司的市场竞争力和风险抵御能力，在更好地服务实体经济高质量发展的同时，为股东创造更大价值。

具体而言，将用于信息技术及合规风控投入、另类投资业务、做市业务、财富管理业务、偿还债务及补充其他营运资金 ，以及购买国债、地方政府债、企业债等证券等六方面。

控股股东枣矿集团参与认购

值得一提的是，本次定增中，股东方给予了大力支持，中泰证券控股股东枣矿集团拟认购本次发行股票数量的36.09%，且认购金额不超过21.66亿元（含）。

中泰证券公告显示，本次发行完成后，枣矿集团仍为公司的控股股东，山东省国资委仍为公司的实际控制人。因此，本次发行不涉及公司控制权的变化。

事实上，此次中泰证券定增最初起始于两年前。此前，中泰证券于2023年6月30日晚间抛出60亿元定增计划，为该公司2020年上市后首次股权融资。这项定增议案生效日其实在2023年10月9日，原应在2024年10月9日失效，但是中泰证券特别将议案延长12个月，至2025年10月9日。值得一提的是，中泰证券曾在2023年9月修改了60亿元定增资金用途，新增财富管理业务、购买债券等投向。

对于此次定增的必要性，中泰证券在募集说明书中阐述了多方面的理由：一是有利于提升公司服务实体经济的能力；二是有利于公司优化业务结构，增强盈利能力；三是有利于公司提升风险抵御能力，实现稳定健康发展；四是有利于公司打造先进的金融科技平台，推进数智化转型。

中泰证券还强调“向特定对象发行股票是适合公司现阶段的融资方式”。相对于其他融资方式，股权融资具有长期性和稳定性的特点，是适合证券公司补充资本金的融资方式。公司通过本次发行募集资金，可以进一步优化公司业务结构，夯实风险抵御能力。同时，公司将在另类投资业务、做市业务、财富管理业务、债券投资业务、信息技术和合规风控等方面加大投入，有利于提升公司的市场竞争力，推动公司长期可持续发展。

业绩方面，中泰证券最新发布的2025年第一季度报告显示，公司实现营业收入25.45亿元，同比微增0.23%；归属于上市公司股东的净利润达3.7亿元，同比增长11.61%。扣非净利润3.61亿元，增幅17.52%，主业盈利能力稳步提升。

并不意味着券商“再融资全面放开”

5月以来，已有三家券商定增有了新进展，分别是南京证券、天风证券、中泰证券。

首先是天风证券定增已于5月15日向证监会提交注册申请，证监会接受相关材料。此前在5月9日，天风证券公告称，公司定增申请获得上交所审核通过。值得一提的是，公司控股股东湖北宏泰集团拟以现金方式全额认购天风证券此次定增股份，并明确承诺5年内不转让定增股票。

随后，南京证券公告，上交所于5月16日受理了其50亿元定增申请。此时距离该公司2023年6月首次发布定增预案，已经过去了近两年时间。对比最新和最初两版预案，南京证券将募集资金投向进行了细化，并明显压缩了对高资本消耗型业务的投入。

不过，据券商中国记者了解，尽管三家上市券商再融资先后有了新进展，但这并不意味着“券商再融资全面放开”。目前三家券商再融资的方式均为定增方式，为控股股东重视金融机构的发展，以真金白银提供支持。同时，当前监管方面鼓励券商走资本节约型、高质量发展的导向没有变。此外，券商资本金壮大后，服务实体经济的导向没有变。

责编：杨喻程

排版：刘珺宇

校对：姚远