竞争白热化，民生银行净利润下滑

据民生银行（600016.SH）所发布公告，《中国民生银行 2024 年年度报告》全面展示了该行在过去一年的经营状况、财务成果、风险管理以及未来战略规划等重要信息。过去一年，民生银行围绕高质量发展任务，在业务布局、客户服务、风险管理等多方面积极推进，同时也面临着净息差收窄、非利息净收入下滑等挑战。总体来看，民生银行在 2024 年展现出一定的经营韧性，但也需应对行业竞争和市场环境变化带来的压力，以谋求更稳健的发展。

从财务角度分析，民生银行在 2024 年的财务表现喜忧参半。在营收和利润方面，实现营业收入 1362.90 亿元，同比下降 3.21%，归属于本行股东的净利润 322.96 亿元，同比减少 9.85% 。这一业绩变动引发了市场的广泛关注，部分投资者在互联网平台上表达了对其盈利能力的担忧。利息净收入为 986.90 亿元，同比下降 3.65%，主要原因是资产收益率下行，尽管负债成本有所下降，但仍未能抵消资产端的影响。净息差收窄至 1.39%，同比下降 7BP，这反映出在市场利率波动和贷款投放竞争加剧的背景下，银行面临着较大的盈利压力。不过，民生银行的资产规模持续增长，资产总额达到 7.81 万亿元，比上年末增长 1.82%，发放贷款和垫款总额增长 1.50%，这显示出其在业务拓展方面仍具备一定的能力，为未来的盈利增长奠定了基础。

从业务发展角度来看，民生银行在多个业务领域取得了积极进展。在公司银行业务方面，坚定开展大中小微个人一体化策略，深化重点领域信贷支持，推进供应链金融等战略业务。截至报告期末，总、分行级战略客户数量增加，战略客户生态金融业务余额大幅增长，这表明该行在客户拓展和业务联动方面取得了一定成效。零售银行业务持续作为基础性战略业务推进，管理零售客户总资产和零售客户数均实现增长，私人银行客户总资产增幅明显。同时，在科技金融、绿色金融、普惠金融、养老金融和数字金融等特色业务领域，民生银行也不断加大投入和创新力度。如科技型企业贷款余额增长，绿色信贷余额增幅显著高于各项贷款平均增速，这些都体现了其在服务实体经济、践行社会责任方面的积极作为，符合行业发展趋势，有助于提升其市场竞争力和品牌形象。

然而，民生银行也面临着一些挑战。在资产质量方面，尽管不良贷款率微降，但不良贷款总额仍有所增加，且部分行业和地区的不良贷款风险较为突出。如房地产业务，虽然风险总体可控，但相关贷款余额和不良贷款情况仍需持续关注。在市场竞争方面，银行业竞争日益激烈，其他银行也在不断创新和拓展业务领域，民生银行需要进一步提升服务质量和创新能力，以保持市场份额。互联网上有观点认为，民生银行应加强数字化转型，提升金融科技水平，优化客户体验，同时更加精准地进行风险管理，确保资产质量的稳定。

民生银行在 2024 年既有经营成果，也面临挑战。未来，需持续优化业务结构，加强风险管理，提升盈利能力，积极应对市场变化，以实现可持续的高质量发展。