建发股份拟30.66亿元收购子公司建发房产10%股权 承诺今明两年现金分红不少于30%

12月17日晚间，建发股份(600153)发布公告，为增强公司盈利能力，并推进建发集团逐步履行历史遗留的向公司转让建发房产少数股权的承诺，公司拟收购控股股东厦门建发集团持有的建发房地产集团有限公司（简称“建发房产”）10%股权，收购价30.66亿元。交易完成后，公司将持有建发房产64.654%的股权。本次交易构成关联交易，但不构成重大资产重组。

公告显示，建发房产近几年发展态势良好，在行业格局变化的情况下，建发房产凭借自身竞争优势实现了行业地位的持续上升。根据克而瑞发布的中国房地产企业销售榜，2017年—2023年，建发房产合同销售金额在行业的排名分别位列第61位、第53位、第49位、第31位、第21位、第10位、第8位。2024年1—11月，建发房产销售额已经跃升至行业第7名。

财务数据显示，2020年—2023年，建发房产分别实现归母净利润42亿元、43亿元、44亿元、45亿元，在房地产行业下行的年份仍然能实现稳健的盈利。2024年1—9月，建发房产实现归母净利润16.05亿元。由于房地产开发业务的行业特性以及房地产开发项目工程进度情况，建发房产的项目交付和利润结转主要集中在第四季度。

根据容诚会计师事务所（特殊普通合伙）以2024年10月31日为基准日出具的审计报告，截至2024年10月31日，建发房产经审计的总资产为4645.33亿元，总负债为3535.11亿元，净资产为1110.22亿元，归母净资产为351.29亿元，扣除永续债后的归母净资产为285.29亿元。根据嘉学评估公司出具的评估报告，建发房产扣除永续债后股东全部权益价值为306.63亿元，增值率为7.48%。

由于构成建发房产的主要业务主体建发国际集团（HK.1908）、建发物业（HK.2156）及建发国际集团子公司建发合诚（SH.603909）均为上市公司，本次评估对建发房产持有上述上市公司的股权价值以各上市公司评估基准日前60个交易日成交均价的算术平均值的90%计算，评估结果大于各上市公司经审计的归属于母公司所有者权益账面值，形成评估增值。

建发股份表示，本次交易有利于增强公司盈利能力，并推进建发集团逐步履行历史遗留的向公司转让建发房产少数股权的承诺。本次交易完成后，建发房产仍纳入公司合并报表范围，公司持有建发房产的股权比例将由54.654%增加至64.654%，将进一步增强公司盈利能力。

本次交易完成后，为增强股东回报，保护中小股东利益，建发股份拟在既定股东回报规划的基础上，进一步作出特别安排。公司董事会拟针对2024年度和2025年度制订符合如下要求的利润分配预案：每年以现金方式分配的利润不少于当年实现的合并报表归属于上市公司股东的可供分配利润的30%，且每年每股分红不低于0.7元。