在手订单超30亿！青岛这家智能装备公司“双管齐下”谋上市

证监会网上办事服务平台信息显示，青岛华晟智能装备股份有限公司（下称“华晟智能”）11月28日在青岛证监局进行了辅导备案，上市目标为北交所。

经济导报记者注意到，为了给北交所上市做铺垫，华晟智能在9月30日就向全国中小企业股份转让系统（俗称“新三板”）提出挂牌申请，目前其挂牌事宜仍在审核问询阶段。

01.挂牌申请和IPO辅导同时进行

IPO辅导备案报告显示，华晟智能成立于2019年8月27日，注册资本5000万元，公司位于青岛市高新区松园路17号，无控股股东，王俊石通过持有华晟研究院99.00%的股权、华晟致和99.00%的股权以及华晟融智85.00%的股权，合计控制华晟智能50.09%的表决权比例，为公司实际控制人。

11月22日，华晟智能与国信证券签署了辅导协议，辅导工作时间安排为2024年10月至2025年5月，内容包括尽职调查、制定并实施具体辅导方案、组织相关人员进行法律法规系统学习和培训、协助辅导对象建立健全法人治理结构、完善内部控制制度、进行相关财务辅导等。

经济导报记者了解到，华晟智能主要从事以自动化立体仓库为核心的智能物流系统的研发、设计、生产、销售及服务，主要产品包括智能产线物流系统、智能仓储物流系统，同时也单独提供智能物流装备、智能物流软件，并为前述产品提供运维及其他配套服务。

据介绍，自公司设立以来，华晟智能通过持续的研发投入以及多行业的项目应用经验积累，成功开发了一系列物流装备及软件系统，形成了面向橡胶轮胎行业、新能源、医药等行业的智能产线物流系统解决方案，以及面向橡胶轮胎、新能源、化工、医药、食品等多个行业的智能仓储物流系统解决方案。

华晟智能表示，公司主要客户包括软控股份（002073.SZ）、贵州轮胎（000589.SZ）、浦林成山（01809.HK）、金宇轮胎、建大轮胎（Kenda Tire）、五矿新能（688779.SH）、圣泉集团（605589.SH）、浙江医药（600216.SH）、蒙牛乳业（02319.HK）等多家上市公司、知名国企和行业龙头企业，目前销售地域除中国大陆外，已成功拓展至越南、泰国等海外市场。

经济导报记者注意到，在接受IPO辅导之前，华晟智能已于9月30日申请在新三板挂牌；10月14日，挂牌审查部向华晟智能发出了审核问询函；11月13日，华晟智能对审核问询函进行了回复。目前，尚不知华晟智能在新三板的挂牌何时能够成功。

02.2023年营收及净利均大幅增长

财务数据显示，华晟智能两年业务发展不俗，2022年营业收入和净利润分别为33119.01万元、3705.00万元，2023年出现大幅增长，营业收入和净利润分别为63680.91万元、6587.06万元；过去两年的毛利率分别为29.33%、24.28%，加权净资产收益率分别为75.22%、54.43%。

经济导报记者注意到，华晟智能实控人王俊石曾长期在青岛上市公司软控股份工作，2002年12月至2015年4月，任软控股份物流项目部部门经理；2015年5月至2016年6月，任科捷智能副总经理；2016年7月至2017年8月，任软控机电智能装备事业部总经理。而华晟智能与软控股份有很多业务关联之处，这也成为新三板审核问询的重点。

问询函指出，软控股份为华晟智能报告期内第一大客户，2017年软控股份剥离子公司软控机电智能装备事业部的智能物流业务，王俊石时任该事业部总经理，出资设立华晟青岛接收了该事业部未执行完的大部分智能物流项目，并从软控股份控股子公司处无偿受让了2项发明专利和1项实用新型专利；公司报告期内通过软控股份向终端客户销售。问询函要求华晟智能对相关情况进行说明。

在回复函中，华晟智能表示，受下游轮胎行业“双反”政策、 贸易壁垒、国内实体经济不景气等不利因素影响，软控股份自2016年起经营业绩出现亏损。在此背景下，软控股份明确了聚焦战略业务，回归主业（轮胎生产装备）的战略，加速剥离非主业相关业务及资产。

因王俊石等人所在的软控机电智能装备系统事业部的智能物流业务不属于与轮胎设备相关的核心业务，属于软控股份需收缩或剥离的业务，其鼓励该事业部全体员工自主创业并接收现有智能物流业务。王俊石、徐丰娟等主要技术及管理人员看好未来智能物流业务的发展前景，决定自软控机电离职并自主创业，成立华晟青岛继续从事智能物流业务。

回复函指出，同时期软控股份转让多家子公司控股权或解散下属事业部，王俊石等离开软控股份后独立创业并非个例，且彼时软控股份的智能物流业务处于亏损状态。对于专利问题，软控股份基于历史上的业务板块裁撤背景，将不再使用的专利无偿转让给华晟青岛具有商业合理性。

经济导报记者注意到，2022年和2023年，华晟智能向软控股份及其关联方的销售额分别为12677.34万元、17947.28万元，占公司营业收入比重为38.28%、28.18%，对软控股份及其关联方的销售毛利额占比分别为42.58%、27.53%。

华晟智能解释称，报告期内软控股份对公司业绩贡献程度较高，主要原因系公司成立之初接收了软控机电智能装备系统事业部未执行完的大部分智能物流项目，由于当时公司成立时间较短、品牌影响力较低、注册资本及银行授信规模较小，且当时华晟青岛新开拓的客户大多以前直接与软控股份开展智能物流业务，故这些客户在华晟青岛成立后的一段时间内，要求通过软控股份与公司签订合同，以降低客户自身风险。上述客户主要集中于橡胶轮胎行业。

近年来随着华晟智能项目实施及技术经验丰富且知名度的提高，公司加大了多行业客户的开发、营销力度，来自于橡胶轮胎行业的收入及订单占比下降。截至2024年9月30日，华晟智能在手订单共计30.34亿元，其中来源于软控股份及其关联方的订单占比约为5.92%，预计未来软控股份及其关联方对公司业绩的贡献程度较小，公司对软控股份不存在重大依赖。

本文源自：经济导报