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中信银行理财产品亏逾10%,信银理财每年向投资者收费1.65%

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信银理财旗下的信银理财百宝象股票优选周开1号理财产品于2021年3月5日开始运作,该理财产品是一只权益类开放式净值型公募产品,风险等级为PR4级(进取型),管理人为信银理财。

中国理财网数据显示,截止2022年11月7日,信银理财百宝象股票优选周开1号的单位净值为0.8853元。

历史数据显示,该产品自运作以来大部分时间处于破净状态,期间净值一度跌至0.7682元。值得注意的是,该产品持续亏损,却收取了相对较高的管理费及销售费用,而其所持有的资产管理计划均处于委外运作。

管理费率、销售费率均为0.8%,相对偏高

百宝象股票优选周开1号权益类理财计划的产品说明书显示,管理人收取固定管理费,费率为0.8%/年。除此之外,该产品还收取每年0.8%的销售服务费,以及每年0.05%的托管费。

相较于信银理财发行的另一只风险等级也为PR4级的权益类开放式净值型公募理财产品品-睿赢精选权益周开净值型人民币理财产品(以下简称“睿赢精选权益”)来说,其各项费用率相对偏高。

产品说明显示,睿赢精选权益的固定管理费率、销售费率及托管费率分别为0.6%/年、0.6%/年及0.03%/年。

收益率远不及业绩比较基准6%

产品说明书显示,该理财产品属于PR4级进取型,产品发行规模下限为1000万元。

百宝象股票优选周开1号的投资策略为“守正出奇,合理价格买高质量成长股”。公司表示将坚持做基于产业的基本面深度研究,从中观产业切入,深度研究与比较产业链各环节,以合理价格买入产业中具备成长能力的优秀公司。此外,把握事件套利、主题投资等高收益风险比的机会,比如定增产品、打新、可转债等,内部分享投资机会。

2022年三季度运行报告显示,截至9月末,百宝象股票优选周开1号过去三个月的年化收益率为-3.73%;过去六个月的年收益率为11.05%;过去九个月的年化收益率为-12.59%;过去一年的年化收益率为-5.28%,而成立至9月末,年化收益为-5.9%.。

值得注意的是,产品说明书显示,该产品的业绩比较基准为6%。虽然,今年2月,公司对业绩比较基准进行了调整,但仅增加了业绩比较基准的预测依据,6%的业绩比较基准未发生变化。

从成立以来的单位净值和年化收益率来看,该产品的收益情况远低于业绩比较基准。

资产管理产品委外运作

根据三季度运行报告,除现金和活期存款外,百宝象股票优选周开1号的主要投资资产仅有两个,一个是长安百宝象优选3号,另一个是外贸信托百宝象优选4号信托计划。

以上两项资产在总资产中的占比分别为79.73%和2.06%,合计为81.79%,与该理财产品穿透前,资产管理产品在总资产中的占比一致。

值得注意的是,该产品的资管计划和信托计划均委外运作。

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