巨丰收评：大盘围绕3100点拉锯 外围消息扰动A股

作者 | 丁臻宇，编辑 | 梁普西

来源：巨丰投顾、好股票应用

盘面简述

周三，A股延续调整走势，沪指盘中失守3100点后回升，创业板领跌。盘面上，航运港口、房地产服务、燃气、公用事业、电力、工程机械、装修装饰、物流、采掘、煤炭、银行、保险、房地产开发、铁路公路等行业涨幅居前；旅游酒店、航天航空、半导体、风电设备、珠宝首饰、电源设备、玻璃玻纤、医疗器械、光伏、医疗、汽车等行业小幅回调。题材股方面，赛马概念、租售同权、光伏高速公路、天然气、海洋经济、绿色电力、汽车拆解等概念涨幅居前，鸡肉概念、CRO、在线旅游、大飞机、猪肉概念、IGBT概念跌幅居前。

热点板块

港口航运拉升：长航凤凰、中远海能、招商南油涨停，招商轮船、中远海特涨逾5%，宁波海运、中远海发、秦港股份等涨逾3%。

燃气概念拉升：胜通能源、德龙汇能涨停，九丰能源、凯添燃气、水发燃气、陕天然气、南京公用、国新能源等涨逾3%。

银行午后拉升：常熟银行、苏农银行、宁波银行、江阴银行、无锡银行、紫金银行、张家港行、江苏银行、中信银行、郑州银行等涨幅居前。

房地产午后拉升，栖霞建设、我爱我家、中天服务涨停，国创高新、特发服务、世联行、招商积余、新大正等涨幅居前。

消息面

油价调价窗口今日开启 或迎年内“第七跌”

油价刚涨又降，或将迎来年内“第七跌”。9月21日24时，国内新一轮成品油调价窗口将开启。受国际油价变化影响，国内成品油价格或迎来一次小幅下调。

从资金加持转向产业加持 地方国资竞相入主上市民企

今年以来，多地国企和国资表现活跃，已入主20余家A股上市公司，所披露的并购资金合计达百亿元级别，多地国资并购主体实现了成立以来首次与A股公司的联姻。

加码投资中国！7万亿外资巨头出手 向证监会递交QFII申请

全球管理规模超过万亿美元(近7万亿元人民币)的威灵顿投资管理公司，在国内设立外商独资私募基金管理公司后，又向证监会递交了合格境外投资者资格的申请，继续加码投资中国。

巨丰观点

周二A股缩量反弹，预示着调整尚未结束。隔夜美股市场再次下跌，平均跌幅达到1%。新能源汽车、有色、银行等板块领跌。周三A股承压低开，盘中沪指跌破3100点整数关口，但很快出现反抽。午后，在沪指再次逼近3100点关口之际，证券、银行板块护盘，环保、创投、基建、地产、钢铁等板块表现强势，上证指数翻红。

14：30，外围扰动因素再次出现：俄罗斯宣布进行部分动员，美元快速拉升0.5%创出年内新高，黄金拉升1%，原油快速拉升2%，大盘指数再度转弱。

总体看，A股近期仍是结构性行情：今日护盘的金融、地产、煤炭恰恰是昨天逆市回调的板块；昨日引领反弹的半导体、光伏、风电今日则集体陷入调整。此时操作难度较大，外围消息对于情绪面冲击较大，A股后期调整和修复的周期恐再次拉长，投资者不妨耐心等待止跌信号出现。此外，22日凌晨，美联储9月议息决议将公布，若加息幅度超过市场预期，全球市场恐将陷入大幅波动之中。

投资建议：

巨丰投顾认为目前压制A股投资者情绪的因素仍然是地缘政治、美元收缩、经济下行等因素。4月政策底出现后，军工、风电、光伏、锂电、芯片等高景气赛道板块止跌反弹，带领大盘展开一波中级行情。上证指数在2个月内连续突破3000~3400点4个整数关口，此后市场迎来中报季并展开持续调整。美元9月加息预期增强，导致全球市场开启避险模式。考虑到国内政策依旧宽松，经过为期两个月调整后，继续大跌可能性较低，仓位较轻的投资者可以借助于沪指回踩3100点之际回补仓位。操作上，中线继续逢低关注业绩高增长公司，对于新能源、半导体、军工等赛道股要注意分化的风险。短线可以关注商业百货、煤炭、钠离子电池、国资改革、油气储运、猪肉概念等板块。

【策略回顾：

1、清明节之后，我们建议关注赛道股，逻辑是率先展开调整且调整幅度最深的赛道股止跌反弹，才能激活市场做多信心！

2、4月21日，我们把主线中的基建调整为低价国资改革主题，5月31日午后提醒国资改革题材可能短线将出现调整。

3、5月，我们旗帜鲜明的指出：赛道股有望带领大盘在中报窗口期来临之前展开一波中级行情，目前A股正在犹豫中前行！

4、6月6日投资主线修正为：高景气赛道股+近期ETF净流入的医药生物板块。

5、6月30日提示高景气赛道股经过两个月30%以上反弹后，存在阶段性调整风险。

6、7月13日提示注意北向资金出逃可能产生的调整。

7、8月15日提示注意新能源、半导体、军工等赛道股分化，

8、8月29日建议跟踪氢能源、国资改革、油气储运等板块。】

【短线关注】

自4月末反弹以来，风电、光伏、锂电、芯片等高景气赛道股涨幅过高，短线要注意和业绩增速是否匹配，一旦业绩增速低于预期，极有可能短线大幅回调；而如果业绩增速超预期，股价也有可能短线大幅上攻。年内表现低迷的医药、猪肉、家电等板块则有望借助于中报展开补涨行情。

(作者:丁臻宇 执业证书:A0680613040001)

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