新能源军工大涨，半导体指数越涨越卖

3年老粉应该知道我基金投资是个什么水平，我确实啥都不懂，我在前段时间经过深度思考悟出了适合我基金投资整体大框架：选对方向+长期卧倒=超额收益。

方向就是新能源汽车，2021年我国新能源汽车渗透率15%左右，2022年预计26%左右，行业处于快速成长期，我选择定投，等行业达到成熟期，我选择止盈退出，做一个大周期波动，忽视短期回撤。

我把行业规模较大的新能源基金我都关注了，每周末都会去看下基金经理说了啥，以及相关的直播。通过专业基金经理分析可以帮我梳理新能源投资逻辑和当下发生的变化，有利于我长期持有。

目前新能源下游整车需求激增，导致上游锂价居高不下，目前碳酸锂大部分是进口，国内也在加速开发，但产能释放还需要时间，机构预测在年底和明年年初锂价有望下降，短期锂价将会继续维持高位。

一旦上游降价，那直接利好中游电池和下游整车，而下游整车主要零部件就是电池，这也是为什么我中长期看好电池的原因。哦，不好意思，不是我看好，是基金经理们一致看好。

免责声明&风险提示：

本文为小瑜哥个人投资基金日记和思考，文中提及到的任何个股和基金都可能有腰斩的风险。所有内容均不构成投资建议，请各位独立思考，不要以我的内容作出买入或者卖出决策，风险自担。

上周半导体指数连续大涨，后台很多粉丝踏空表示难受之极，都在问要不要追进去，我说如果你能承受住50%回撤你可以考虑，如果不能，那就不要盲目跟风。

1.半导体指数近一周涨势喜人：

截止到2022.8.5中证半导体ETF今年以来跌幅19.24%，同期沪深300跌了15.86%，近1周涨幅13.99%。

离谱的是3个交易日净值涨幅达到了12.38%，有人想着梭哈半导体3天回本不是梦，羡慕哭了。

但请你也要认清事实，大多数半导体人即使吃到了上周涨幅今年以来还是跌的很惨，并不是你想的那么美好。

2.连续大涨后投资者开始卖出：

通过场内半导体ETF基金份额来看从2022.7.27一部分短期投资者选择了止盈，一部分被套太多了这波大涨后降低仓位。

我能感觉到半导体ETF这块短线资金更加青睐，其次止盈的需求也非常强烈，等后面临近解套还会有更多需求。

3.半导体ETF回撤真的大：

根据wind数据显示截止到2022.8.5中证半导体ETF相对前期高点回撤了31.87%，今年以来最大回撤48.19%。

说实话将近50%的回撤我肯定遭不住，我的做法就是不碰，只要我不碰它就套不住我，这也是我不继续定投中概的原因。

4.目前中证全指半导体指数估值：

截止到2022.8.5中证全指半导体市盈率为46.28倍，处于过去5年分位点的15.69%，处于低估区间，长期来看有较高的定投性价比。

5.总结：

通过近期半导体行业业绩披露来看还是有部分公司获得了高增长，有真实业绩在驱动，另一方面长期国产替代需求旺盛，但由于行业基金波动回撤实在太大，很容易就把我跌出去。

于是我很早就关注了主要布局新能源、新材料、半导体、光伏等领域的冯明远，非广告。这类主动基金拿起来相比行业基金持有体验会好一点。

消费电子市场近1年的趋势是向下的，手机电脑等方面需求都不好，只有在汽车以及工业机械方面保持增长，特别是新能源汽车需求旺盛，但这2块需求远不及手机电脑。

对于半导体行业基金布局我认为可以在行业趋势向上，右侧布局体验会好一些，当下不宜盲目梭哈。当然一切不要以我为准！

市场方面今天上证指数上涨0.31%，收报3236点。深证指数上涨0.27%，创业板下跌0.29%，北向资金净流出10.75亿元，两市成交9531亿元。

今天预计+0.6%，更新后今年以来-4.5%左右。老对手沪深300今天-0.21%，更新后今年以来-16.04%。下周回本问题不大。

（以上基金仅做基金研究，不做任何的投资建议）

今天没操作，继续保持卧倒不动。优秀的人看完文章都会顺手点个赞，祝点赞的基友估值大涨！