针对渤海银行，证监会担心的不止有不翼而飞的28亿存款

渤海银行本来是一家存在感很差的银行，但是在上个月却因为“28亿元存款被质押”事件被强曝光。事情大体经过估计小伙伴都知道，简单来说就是一家名为济民可信的医药集团公司指控，渤海银行南京分行在该公司“不知情”的情况下挪用其存于该行的28亿元存款，用作第三方公司的贷款质押担保。

也有小伙伴和力场君聊起过这宗看似离奇案件背后种种合理的可能，但是鉴于目前这一案件尚未被有关部门定性，力场君也就不多说什么了。

上周五的时候，证监会官网发布了国际部对渤海银行(09668.HK)出具境外上市反馈意见，倒是挺有意思，监管部门一共提了7条内容，涉及到“南京分行存款人无锡济煜山禾药业股份有限公司、南京恒生制药有限公司相关存款为第三方提供质押担保的情况，公安机关是否已立案侦查”及其相关问题，只排在了第5项，说明这还不是监管部门对渤海银行最为担心的问题。姑且揣测一下，排在这个问题之前的，更重要，力场君也带小伙伴来看看。

第一提问是“补充说明你行报告期内对相关监管部门行政监管措施、处罚的整改落实情况。请律师核查并出具法律意见”，这个是套话，无需多说，第二个提问就来猛料了：请补充说明你行关联交易风险情况，关联方包括但不限于“泛海系”等的授信额度，关联交易风险对你行业务运营的影响。

一指关联方贷款，二指泛海系。银行的关联方贷款，在近两年里充当了银行爆雷的雷管，从包商银行到锦州银行再到盛京银行，无不是被关联贷款引爆；至于泛海系，从爆雷到今天仍然在持续发酵，本月初其附属境外公司有两笔票据出现违约。泛海是渤海银行的第6大股东，持股比例达到7.72%，渤海银行被牵涉多深还真让人充满了想象力。

加之在11月10日，银保监会深圳监管局披露罚单，渤海银行深圳分行被处罚的主要违法违规事实中就包括“理财资金对接本行自营资产”、“流动资金贷款被挪用于关联房企”和“贷后管理不审慎，个人经营性贷款资金回流”这三条罪状。每一条都指向了存款人的利益极有可能被侵害。

再来看渤海银行此前发布的半年报数据，不说是步步惊心，也差不多了。只看被监管部门关注到的相关点，就看得人心惊肉跳：

1、贷款逾期暴增

虽然渤海银行的不良贷款在今年上半年增加得不多，从上年末的157.14亿到今年上半年末的171.86亿，增幅不到10%。但是逾期增加巨多，从上年末的246.5亿到今年上半年末的329.76亿，增幅将近25%；特别是3个月内逾期，比上年末大增了70%，这也预示着渤海银行下半年的日子必定不好过。

2、房地产不良持续攀升

渤海银行在房地产行业的贷款投放，在今年上半年是有所收敛的，2019年到今年上半年末分别为1092.54亿、1117.75亿和936.99亿，但是个人房贷还是增加了近两百亿至1843.55亿，房企贷款+个人住房贷款合计占贷款总额近30%，严重超标。

而且这部分贷款不良激增，增长有多快？房企贷款在2019年到今年上半年末的不良余额分别为1.51亿、23.85亿和36.96亿，这么快的增速也是行业里很罕见的了。

3、个人消费贷不良猛增

银保监会深圳监管局提到的“贷后管理不审慎，个人经营性贷款资金回流”这一条，也让渤海银行的个人经营贷款备受关注；尽管圈内多有将个人房贷包装成消费贷的骚操作，但是没证据的事儿就不谈了。单说账面数据，2020年末和今年上半年末个人消费贷余额差不多，分别为1126.98亿和1137.73亿，但是不良率在2019年到今年上半年末分别为0.63%、1.66%和2.58%，不良率的增速直追房企贷款。

巧合吗？或许吧。

来源:基本面力场