2018年中国宠物市场分析及预测：市场规模将达1729亿元

中商情报网讯：随着社会经济的发展和城市化进程的加速，人们精神生活与物质生活不断改善，社会老龄化步伐加快，独生子女家庭普及等客观因素的突出，人们的休闲、消费和情感寄托方式也呈多样化发展。饲养宠物成为众多家庭的消遣方式，随着宠物需求数量的日益增多，宠物产业也逐渐发展壮大。

随着宠物市场诞生后人们饲养宠物观念的逐渐普及，中国宠物行业经过二十多年的发展已逐渐形成规模。2012-2017年我国宠物行业市场规模不断扩大，年均复合增长达到34.26%，增长十分迅速。据统计2017年中国宠物行业市场规模达到1470亿元，同比增长20.5%。尽管近年来我国宠物行业市场规模增速有所放缓，但仍然能保持高于20%的增速，预计2018年中国宠物市场规模将达到1729亿元，增长率为17.6%。

数据来源：中商产业研究院整理

随着宠物行业相关产业逐渐发力布局，如宠物火化与殡葬业已经开始出现。衍生品方面，以各类宠物服饰和饰品为主，体现宠物多元文化的服饰和饰品将提速抬头，并有望形成独立的行业市场。以宠物服务的企业开始不断入驻行业，包括中介、物流，甚至宠物旅游等业态。

从上世纪末开始，宠物概念在中国悄然兴起，经历了十年的快速发展，逐渐引起了社会各界的普遍关注和重视。目前围绕着宠物产生的一系列生产、销售和服务等商业活动已经毋庸置疑地以一个新兴产业的面貌出现在中国的经济舞台上。在强大的经济增长背后,国内宠物市场也出现了空前的繁荣。

一、宠物行业快速发展，市场需求日益增长

我国宠物行业的发展自20世纪90年代初中国小动物协会成立起，先后经历了十年启蒙期（1990-1999），十年孕育期（2000-2010），并从2010年起进入高速发展阶段。由于中国家庭结构的演变，空巢家庭和丁克家庭数量增多，老龄化趋势加深，人民收入水平提高，消费结构改善，对宠物的需求日益增长，供给端的宠物食品用品生产商和各类宠物服务供应商数目也迅速扩大。

近年来，随着中国经济的增长，宠物行业得到了迅猛的发展。中国产业信息研究网发布的《2017-2022年中国宠物市场行情动态分析及投资前景战略咨询报告》数据显示，2015年宠物行业的规模已经接近1000亿元，2017年规模已超过1500亿元。

图表：2015-2017年我国宠物行业规模

数据来源：中国宠物行业协会、三胜咨询

图表：2017年我国宠物行业饲养品种结构

数据来源：中国宠物行业协会、三胜咨询

二、我国养宠人群主要分布在沿海高消费地区

我国养宠人群主要分布在沿海高消费地区，且主要为35岁以下80后、90后群体及女性消费群体。中国产业信息研究网发布的《2017-2022年中国宠物市场行情动态分析及投资前景战略咨询报告》数据显示，中国的养宠人群主要集中在北上广等沿海经济较发达的地区，我国一二线城市的养宠家庭占比已达8%。沿海一二线城市的高消费增量为宠物行业市场规模带来持续增长的动力。同时据统计，我国目前的养宠人群年龄分布主要集中在35岁以下的80后及90后群体，用户性别比例中65.7%为女性，两大核心消费群体为国内宠物市场爆发蓄力。

图表：2017年我国养宠用户区域分布

数据来源：中国宠物行业协会、三胜咨询

三、宠物市场逐渐与国际接轨，宠物用品也越来越专业化

我国的宠物市场逐渐与国际接轨，宠物用品也越来越专业化，源于宠物开展起来的各色行业也逐年增多。三胜咨询研究员王钦认为，除了那些与宠物有关的用品专卖店、美容店、医院外，专门为宠物开设的裁缝店、婚姻介绍所、殡葬馆、培训班等也逐渐出现，宠物医疗、寄养、犬社、赛会等领域逐渐转向专业化，并初具规模，形成庞大的宠物经济产业链，凸显蓬勃的商机。

近10年亚宠展参会厂商、观众人数大幅增加

数据来源：公开资料整理

从主要宠物企业2017年和2018年Q1数据来看，收入端迅速增长，2017年平均增幅约为23.7%，2018年Q1将近40%；而利润端则出现明显分化，2016-2018年Q1，除佩蒂股份利润增速稳步提升外，其余宠物企业则呈现一定下滑，主要原因系：1）产品差异所致。较之其余宠物食品，佩蒂主要以咬胶为主，鸡肉占比原材料比例较小，能有效应对鸡肉价格上涨压力。且产品不断升级，能相对保持市场溢价。2）国内市场投入力度差别。

主要宠物企业2016、2017、2018年Q1收入增速

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主要宠物企业2016、2017、2018年Q1归母净利增速

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汇率影响下，主要宠物出口企业17、18年财务费用压力巨大（%）

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随着科学养宠观念的升级，消费者对宠物食品的品质更为看重。过往由于质量问题，中国宠物市场主要以进口粮为主，随着国产品牌质量的不断提升，以比瑞吉、耐威克为代表的主粮企业已跻身行业第一梯队，而在零食领域，以乖宝为代表的国产品牌市占率已超玛氏。

比瑞吉、耐威克等品牌已跻身主粮行业第一梯队

数据来源：公开资料整理

乖宝等品牌零食市占率领先

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随着80、90后逐渐成为宠物消费的主体，其对宠物食品的包装也提出了更高的要求。符合年轻人审美的简约风、萌宠风或者能直接让购买者感受到食材新鲜、唤起和宠物相处场景的包装设计层出不穷。而在概念上，主打健康天然的产品渐受欢迎，如比瑞吉新近上的无谷犬粮，即以“还原天性（猫狗祖先食肉为主，不食谷物）、爆发味蕾”为主要的概念点进行营销，该产品的售价远高于比瑞吉其余系列犬粮。而为了解决“宠物零食=不健康不营养”的误区，零食厂商在生产和营销中也更为注重产品的营养配比，宠物零食主粮化已成为部分厂商创新的方向。

2017年线上宠物消费占比已达38%（国外仅为5%），仅在淘宝天猫平台宠物行业销售额121亿元，同比增长71%。其中，疯狂的小狗、耐威克等国产主粮品牌上量迅速，玛氏品牌线上销售甚至略有下滑，进口品牌市占率全面下降。

我国宠物消费线上渠道近年增长迅猛（%）

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2016-2017年，我国宠物行业淘宝、天猫销售同比增长71%

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线下宠物门店在提供一站式服务、进行消费者教育、提高消费者体验和黏性上有先天优势，近年来在美国市场销售增速持续快于传统渠道，未来该渠道对于中国市场拓建亦至关重要。我国拥有将近7万家宠物门店，可选择实物体验好、便捷性高（固定店铺，离家近）、服务能力较佳（如宠物美容等）的大型连锁厂商进行渗透，适当进行试吃促销。中宠股份通过参股美联众合即开始了其在专业渠道领域的渗透，美联众合和瑞鹏旗下拥有将近300家宠物医院，可有效助力公司处方粮产品的推广并可从专业角度，增加对其产品的推荐性。

线下渠道中消费者最为注重服务体验

数据来源：公开资料整理

目前宠物医院处于快速并购阶段，以瑞鹏、瑞派为代表的企业正在加速跑马圈地。瑞鹏、瑞派17年宠物医院增幅约为100%、143%，18年仍在继续扩张。而从其经营数据来看，后起之秀瑞派宠物经过14、15年连年亏损后，16年也扭亏为盈，17年管理的规模效应渐显，并购步伐加速下管理费用已有下降趋势。随着大品牌市占率的稳步上升，预计19/20年企业将渐迎品牌红利期，宠物医院净利率将进一步上升。